通信行业研究：Anthropic与谷歌签署新协议，Lumentum订单排至2028年.docx

一、细分行业观点

服务器：本周服务器指数+10.06，本月以来，服务器指数+9.69?。鸿海发布3月营收简报，月增34.90?，年增45.57?，为历年最高，AI算力需求持续旺盛。；Anthropic已与谷歌和博通签署新协议获得多个吉瓦级下一代TPU容量，将为其Claude模型提供动力并助其服务全球客户的巨大需求；亚马逊发布年度致股东信，AWS人工智能业务年收入现已达

到150亿美元以上，芯片业务现已达到年化200亿美元以上的运营规模。

图表1：服务器指数(8841058.WI)走势

光模块：本周光模块指数+12.73?，本月以来光模块指数+22.72。