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关于关注银行重组的逆向选择问题 　　九十年代以来， 中国 银行业的重组接连不断。广东 发展 银行收购中银信托投资公司；中国 农村 发展信托投资公司关闭后，部分机构、业务、人员与中国建设银行重组；海南发展银行收购海南省多家城市信用社后因为支付难保自身又被关闭。最具规模的是数千家城市信用社重组为各个地方的城市商业银行。具有戏剧性的是中国投资银行的重组，先被国家开发银行接管，在剥离部分机构业务人员后又被中国光大银行收购兼并。以上是典型的银行重组行为。 另一类重组是银行的分拆。最早是大一统的中国人民银行分为四大专业银行。以后四大专业银行又划分出一部分政策性贷款业务组建了三家政策性银行：这次分离实际上并未达到商业银行业务与政策性银行业务的既定目标，以后四家国有商业银行仍因为行政干预形成了大量不良资产。相比之下，农村信用社与农业银行脱钩遗留的问题更要复杂得多。农村信用社与农业银行原本不是一家，但很多方面是融为一体的。脱钩前名义上是人民银行委托农业银行管理农村信用社，实际上是一行两制，农业银行不是信用社的股东却行使着信用社的所有者职能。脱钩后农村信用社失去依托和农行的监督管理，与当地人行、地方政府形成了说不清、理还乱的关系；尝试用联社管理信用社因为产权结构上的权责倒置而难以正常运作，与农行的资金财产关系在一些地方甚至在脱钩多年后还未理顺，不少信用社不良资产大增、亏损严重，甚至出现支