修改记录 - 中国证券投资基金业协会.docVIP

关于调整基金评奖方法的说明 本次调整基金评奖方法集中在以下几方面： 一、提升部分奖项的参评门槛 1、提升“债券投资金牛基金公司”奖项参评门槛 修改说明： “债券投资金牛基金公司”原设参评门槛较低，经讨论，拟适当提升其参评门槛，以更好地保证奖项的质量。 原文： 旗下管理至少1只债券型基金，且其基本建仓期达到1个月，即设立满13个月。 修改为（见22页）： 旗下管理至少1只纯债型基金及1只货币市场基金或偏债型基金，且其基本建仓期达到1个月，即设立满13个月。 2、限定各类型参评基金规模门槛 修改说明：规模极小的基金可能存在流动性风险，也存在业绩失真的可能，在原来的评选规则中，明确规定开放式股票型和开放式混合型基金这两个类别剔除这些规模极小的基金。此次经主协办方讨论，拟拓展这一规则的适用范围，覆盖所有类型的参评基金。 原文： “中国基金业金牛奖”评选中，限定开放式股票型和开放式混合型基金年度平均资产净值不低于同类型基金平均资产净值的10%。 修改为（见15页）： “中国基金业金牛奖”评选中，限定参评各类型基金年度平均资产净值不低于同类型基金平均资产净值的10%。 二、修正或补充部分表述，减少歧义 1、明确界定平均资产净值概念 修改说明：原规则中只解释了年度平均资产净值的概念，事实上，平均资产净值概念在过去两年、过去三年的考察期上均有运用。修改后，扩展阐释了此概念，使得各考察期的平均资产净值如何取值均得到明确。 原文： 年度平均资产净值：上年四季度末、当年一季度末、当年二季度末、当年三季度末、当年四季度末五个时点基金资产净值的算术平均值，单位是“元”。如，2009年度年度平均资产净值即为2008年12月31日、2009年3月31日、2009年6月30日、2009年9月30日、2009年12月31日五个时点基金资产净值的算术平均值。 修改为（见15页）： 平均资产净值：考察期初至期末，各季度末基金资产净值的算术平均值，单位是“元”。年度平均资产净值为，上年四季度末、当年一季度末、当年二季度末、当年三季度末、当年四季度末五个时点基金资产净值的算术平均值。如，2009年度年度平均资产净值即为2008年12月31日、2009年3月31日、2009年6月30日、2009年9月30日、2009年12月31日五个时点基金资产净值的算术平均值。同理，过去两年平均资产净值，取考察期内九个时点的基金资产净值进行计算；过去三年平均资产净值，取考察期内十三个时点的基金资产净值进行计算； 2、明确界定金牛基金公司整体业绩统计样本 修改说明：对金牛基金公司整体业绩的统计样本及其时间条件进一步作出清晰界定，避免产生歧义。 原文： 计算业绩的旗下基金范围：定量评价部分的基金业绩，只计算满足基本建仓期条件的主动管理的股票方向基金（含未达到金牛基金规模限制条件）的业绩，实际考察的是股票投资管理能力。 即过去三年业绩计算该公司旗下2006年10月1日前成立的股票方向基金，过去两年业绩计算该公司旗下2007年10月1日前成立的股票方向基金，过去一年业绩计算该公司旗下2008年10月1日前成立的股票方向基金。分别按年度计算公司整体业绩并折算成标准分后，计算3年加权整体业绩。 修改后（见21页）： 计算业绩的旗下基金范围：定量评价部分的基金业绩，只计算满足基本建仓期条件的主动管理的股票方向基金（含未达到金牛基金规模限制条件基金，不含QDII基金）的业绩，实际考察的是股票投资管理能力。 即，以2010年度评选为例，过去三年业绩统计该公司旗下2007年10月1日前成立的股票方向基金，过去两年业绩统计该公司旗下2008年10月1日前成立的股票方向基金，过去一年业绩统计该公司旗下2009年10月1日前成立的股票方向基金，分别计算各考察期公司整体业绩并折算成标准分后，计算加权整体业绩。 3、明确 “债券投资金牛基金公司”计算时所涉基金类别 修改说明：明确了“债券投资金牛基金公司”业绩指标等计算时所统计的基金类别，避免混淆。 原文： 纳入考察范围的参评公司旗下各基金业绩计算，参照对应类型的金牛基金业绩评价部分。 修改为（见23页）： 纳入考察范围的参评公司旗下各固定收益类基金业绩计算，参照对应类型的金牛基金业绩评价部分。 三、优化单只基金评选的指标 1、微调股票方向基金两项指标 修改说明：在股票方向基金评选中，维持占权重80%的风险调整收益指标不变，对股票仓位变动率、持股风格变动率两项占比各10%的指标进行了微调。 修改的主要背景及理由如下： 其一，原有两项指标存在一定局限性。 原来使用的股票仓位变动率、持股风格变动率两项指标，取值范围仅限于定期报告披露的各季度末或年末数据，这使得两项指标在能否反映整个考察期的实际情况方面存在一定局限性。比如，某基金下半年多数时间持股风格以中小盘为主，但到