气温随机模型与我国气温期权定价研究_刘国光.pdfVIP

年 月 数理统计与管理 第 卷 第 期 吸〕 从 〕 一 文章编号 一 卿 气温 机模型与我 国气温 权 价研 随 期 定 究 刘 国光 茅宁 南京大学商学院, 江苏 南京 立 温 权 交 对于 对冲天 风险 , 加 市场金 融 没 品种具 重要 义 文 主 要 摘要 建 气 期 易 气 增 资 有 意 本 参 照 值 回 模 型, 温 的 变化 和 趋 , 立反映 温 变化 的 机 , 应用 至 均 复 考虑气 季节 长期 势 建 气 随 模型 年北 京 日平均气温对模 型参数进行估计 实证仿真以及模 型验证 结果表 明, 模型的相对误 差 较 小 , 建立 的气温 随机模型能够对未来气温 变化进行较好 的 摸拟 蒙特卡 罗方法能够对 天 气衍 生 产 品进行合理定价 。 天 风险管理 天 期权 温 机 型 罗仿 关键词 气 气 气 随 模 蒙特卡 真 中图分类号 文献标识码