基于资产减值会计方法的盈余管理实证研究.pdfVIP

曼墨至丝 基于资产减值会计方法的盈余管理实证研究 任敏 仰恩大学管理学院福建裹州362014 说明上市公司(科追生)量产减值堆鲁的计提情觅．柑女新青产战值喜计准埘主要时仝土进行置牵量理的影响，并升对实证分析 ≈谁m厦新套计准删在焉韦实拖中曩毒出的月意提女7建议。 差■词：膏产直值丑奢管理套计堆州 引言 22样本的选取 通过资产减值的刊提与转回的‘敲宇谱戏。历来是±市公 为了便于研究和说明问题．考虑会计中最具有代寰性的 司进行盈余管理撮作的重要手段，为了限制这种行为，财政虾 推出了资产减值不得辖目的会计处理方法．新资产减值会计 司为样本，筛选后麸2975组数据，并利用这些数据进行统计 准则带来的会计方法变更引起了上市公司、投资者和学术界 分析。本文采用的分析工具为EXCEl．，选取的样本数据来源于 的广泛*注和评论，2006年作为政策允许资产减值准蔷转目国泰安数据库，别殴数据不完整的上市公司．筛选出2001年 的最后一年，舆论界彗追推测2006年上市公司将出现大■的至2006年年报中的总资产、主营业务收^、净利润、赍产减值 资产减值盈余管理行为。有人认为新资产减值准则美掉了减 等的晴细资车斗。样本数量统计如下表i所示。 值准备转目的太门，企业完全丧失了利用资产减值准备进行 表1各期样本数量统计 盈利操控曲空间。但是。新资产减值会计政策对上市公司盈亲 管理行为的通制作用，有待进一步在理论上论证盈实庸后的 事宴检验。 1资产减值和盈余瞥理 of 所诩资产减值(impairmentasset)，根据‘企业会计准 则2006第8号一资产藏值)的定义，是撂资产的可收目金 额怔于其账面价值。对资产减值进行确认、计■、记录就是资 产减值会计。 23描进性分析 目前我国学者普童认为盈余管理就是企业管理当局为了 样本描述性分析如T寰2所示。 自身的利益或股东财富最大化的会计行为。 曩2历史数据统计 单位：百万元 2．资产减值的盈余管理实证研究 21研究矗设的提出 自2007年i月1日起．上市公司以往年度计提的资产减 值准备搏不得冲目，因此．2006年被视为历年资产减值冲目的 最后期限。新准则不仅会影响2007年的利润，也会对2006年 的利润产生很大的冲击。为此．本文提出以下几点假设：{1l 2005年、2006年的净利澜会出现异动．(212005年、2006年的 资产减值的计提会出现异动：(3l费产减恤，净和澜比率金 2嘶年会出现异动。 通过对赞产减但计提、转回和净计提数的趋势分析f别除 6『理Rt■ 财务天地 规模经济因素：U’=u／总资产X10000，u耳资产减值计提，资产 H1：I．L-i=1—6不全相等年份对上市公司资产减 值计提存在影响；运算结果如表4所示。 减值转回，资产减值净计提)，可以看出，2001年到2006年资 产减值计提净额在2004年后两个年度内出现逐年递减现象 表4方差分析2 (由于本文关注新准则带来的影响，所以对于2003年度资产 减值异动的探讨在此略过不谈)。对于递减现象，我们很容易 得出解释，因为2006年是资产减值准备转回的最后一年，企 业若不转回，那么过去对资产减值的计提将沦为沉没成本。管 理决策者就会以各种理由大量转回而减少计提获取更大的利 润，以取得在证券市场上的强势表现，而新政策规定资产减值 不得转回促使企业计提资产减值时更为谨慎，所以资产减值 净计提减少是必然的。在2006年资产减值转回突然增加，将 近2005年度的3倍，达到历年的最高值，而2005和