海翔药业：非公开发行A股股票募集资金运用的可行性分析报告 2011-02-25.pdfVIP

股票代码：002099 股票简称：海翔药业 浙江海翔药业股份有限公司 非公开发行A股股票募集资金运用的 可行性分析报告 二Ｏ一一年二月 1 浙江海翔药业股份有限公司（简称“公司”或“海翔药业”）本次非公开发行 所募集资金运用的可行性分析如下： 一、募集资金使用计划 序号 项目名称 实施主体 总投资额 募集资金拟投入额 年产400吨碳青霉烯类抗生素 1 川南公司 13,965.1 13,965.1 关键中间体4-AA技改项目 年产10亿片（粒）口服固体制 2 海翔药业 16,890.7 16,890.7 剂项目 年产4吨培南类无菌原料药和 3 川南公司 19,182.1 19,182.1 500万支无菌粉针剂项目 总计 50,037.9 50,037.9 公司将在募集资金到位后，以对全资子公司川南公司增资的方式实现对上述1、 3 项目的投入。若本次非公开发行实际募集资金净额少于上述项目拟投入募集资金 总额，募集资金不足部分由公司或川南公司自筹解决；如本次募集资金到位时间与 项目实施进度不一致，公司可根据实际情况需要以其他资金先行投入，募集资金到 位后予以置换。 二、本次募集资金投资项目的基本情况 （一）年产400吨碳青霉烯类抗生素关键中间体4-AA技改项目 1、基本情况 项目总投资13,965.1 万元，建设期二年，由公司全资子公司川南公司负责实施。 该项目实施地点为川南公司原有生产厂区内，不新增项目用地。项目建成投产后将 形成年产400 吨4-AA 的生产能力，缓解目前公司产品供不应求情况。 2、项目背景 本项目产品4-AA （4-乙酰氧基氮杂环丁酮）是一种重要的医药中间体产品，它 是所有“碳青霉烯”类抗生素（即“培南类”）原料药的共用中间体。 碳青霉烯是美国上世纪70 年代开发的一种全新化学结构的新型抗菌剂，它与青 2 霉素/头孢菌素同属“β 内酰胺类抗生素”。自上世纪80 年代中期世界第一只培南类 抗生素——亚胺培南在日本上市以来，国外至少已开发出十几只培南类抗生素产品， 其中亚胺培南、美罗培南、帕尼培南和多尼培南等多个培南类抗生素已进入世界畅 销药物排名榜的前100 名。由于这类化合物合成难度非常大，用途十分广泛，疗效 确切，市场需求量大。 3、项目建设内容 本项目在浙江化学原料药产业园区临海区块川南公司现有厂区内新建生产厂 房，引进关键设备。项目达产后，将形成年产400 吨碳青霉烯类抗生素关键中间体 4-AA 的生产能力。 4、项目市场前景 来自国际抗生素工业界的最新消息，国际医药市场上增长速度最快的3 类抗生 素新药为：碳青霉烯类（即“培南类”），糖肽类（glycopeptides），噁唑烷酮类（如 linezolide 等）。根据IMS 提供的信息，2009 年国际市场上培南类药物总销售额已 达30 亿美元，约占全球抗生素市场10%的份额。IMS 预测，随着关键培南类药物的 专利到期，培南类药物的关键中间体4AA 市场需求会迅速扩大。 5、项目投资估算 项目总投资 13,965.1 万元，其中建设总投资 11,265.1 万元，铺底流动资金 2,700 万元，均由本次募集资金投入。 6、项目经济评价 项目完全达产后预计实现年销售收入 44,000 万元/年，税后年利润 4,652.74 万元，税后内部收益率27.14%，投资回收期税后5.75 年 （