金融分业架构中银证银保台作.pdfVIP

2004年第 2期 安 徽 警 官 职 业 学 院 学 报 No．2，2004 第 3卷 (总第 11期) JournalofAnhuiVocationalCollegeofPoliceofficers GeneraINo．11．Vo1．3 金融分业架构中的银证银保台作 徐菲菲 (建设银 行 安徽 省 分行 ，安 徽 合 肥 230061) 【摘 要 】中国加入 WTO，意味 着 中 国金 融业 对外开放 的程度将 不断加 强 ，所 面 临的 国外金融 业 的竞争将 更 加 激 烈 ，这 就要 求 我 国金 融业 的发展 也必 须 紧跟 国际金 融 业 的步伐 ，将 混业 经 营作 为 未来 发展 的方 向 ．但 目 前分业 经 营是我 国的制度 选 择 。因此 ，现 阶段 我 国应在 现 有 分业 经 营制度 下最 大程 度 的开展银 行 、证券 、保 险 之 间的 合 作 ，加 强 研 究 学 习 ，实施 产 品 创 新 、完 善 信 息 交流 ，并探 索 新 的服 务 模 式 【关键 词 】金 融 分业 ；银 行 ；证券 ；保 险 ；合 作 经 营 【中 图分 类 号 】DF438 【文献 标 识码 】A 【文 章编 号 】l67l一5l0l(2004)02—003l—o3 随着 金 融 市 场 对 外开放程 度 的 日益提 高 ，我 国 (2)银 行 与投 资 银 行 直 接 联 合 。l998年 l2月 ． 金 融机 构将 面 临 日趋 激 烈 的 国际竞 争 ，分业 经 营模 经 人总行批 准 ，中 国投 资银 行 并 入 国家开 发银 行 (政 式将 面 临更 大 的压 力 。特 别是 按 照人世 协 议 ，我 国在 策 性 银 行 )并 将 向证 监 会 申请 经 营 资 本 市 场 业 务许 人 世 后 五 年 ，将 X,／I~界 全 面 开 放 金 融 市 场 ，届 时 ，从 可 证 ，开 展 投 资 银 行 业 务 直 接 联 合 的制 度 前 提 是 得 事 混 业 经 营 的外 资银 行 控 股 公 司将 大 量 进 入 我 国金 到 最 高 金 融 管 理 层 的特 别 许 可 。 融 领 域 ，他 们 凭 借 其 在 信 息共 享 、全 面 服 务 、融 资 便 2．业 务 上的合 作 。银 行 与证 券 机 构 虽然 属 于 货 利 等方 面 的优 势 ，势 必会 对 我 国仅 仅 从事 单 一金 融 币 、资 本 市 场 ．但 二 者 都 是 资 金 融 通 的 中介 机 构 ，其 业 务 的银 行 、证 券 、保 险等 金 融机 构造 成 极 大 的冲击 业 务 』二的合 作 是 必然 的 ，现有 可 行 的合 作 方 式 包 括 ： 和 压 力 。面 X,／国 际金 融 业 的激 烈 竞 争 ，中 国金 融 业 要 (1)资金 结算 。根据 《证券 法 》第 l32条第 2款 的 想 提 升 自己的竞 争力 ，就 必 须 在现有 的法律 制 度下 规 定 ，“券 商客 户的交 易结 算 资金 必 须 全 额存 入 指 定 有 效 、充 分地进 行合 作 ，为 下一 步规 范 的混业 经 营奠 的商业 银 行 ．单独 立 ，rLI管 理 。”这 为 银 行 与 券 商 间 的 定 基 础 。 结 算 委 托 建 立 起 了制 度 上 的联 系 。 一 、 金 融 分 业 架 构 中 的 银 证 合 作 (2)基 金 托 管 。根 据 《证 券 投 资 基 金 管 理 暂 行 办 (一 )我 国银 行 业 与 证 券 业 开展 深 层 次 合 作 的 制 法 》的 规 定 ，商业 银 行 是 基 金 的 法 定 托 管 人 。在 基 金 度 环 境 分 析 管 理 人 有