证券投资基金_PPT_第三章.pptVIP

1、封闭式基金上市交易条件、交易账户的开立、交易规则 上市交易条件： （1）基金份额总额达到核准规模的80%以上 （2）基金合同期限为5年以上 （3）基金募集金额不低于2亿元人民币 （4）基金份额持有人不少于1000人 （5）基金份额上市交易规则规定的其他条件 交易账户的开立： （1）投资者买卖封闭式基金必须开立深、沪证券账户或深、沪基金账户卡即资金账户 （2）基金账户只能用于基金、国债及其他债券的认购及交易 （3）每位投资者只能开设和使用1个资金账户，并只能对应1个股票账户或基金账户 交易规则： （1）封闭式基金的交易时间为每周一至周五，上午9:30~11:30，下午13:00~15:00。 （2）封闭式基金的交易遵从“价格优先、时间优先”的原则 （3）封闭式基金的报价单位为每份基金价格 （4）我国封闭式基金的交易采用电脑集合竞价和连续竞价两种方式 （5）深、沪证券交易所对封闭式基金的交易与股票交易一样实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例为10% （6）我国封闭式基金的交收同A股一样实行T+1交割、交收 【例题】基金管理人应当自受到核准文件之日起（）个月内进行封闭式基金份额的发售。 A3 B6 C9 D12 答案：B 【例题】封闭式基金的交易遵从“价格优先、时间优先”的原则。价格优先是指（）价格买进申报优先于较低价格买进申报，（）价格卖出申报优先于较高价格卖出申报。 A较高，较低 B较高，较高 C较低，较低 D较低，较高 答案：A 【例题】申请封闭式基金应提交的主要文件包括（）等。 A基金募集申请报告 B基金合同草案 C基金托管协议草案 D招募说明书草案 答案：ABCD 2、封闭式基金折溢价率的计算方法 折溢价率=|（二级市场价格-基金份额净值）/基金份额净值|*100% =|二级市场价格/基金份额净值-1|*100% 【例题】单个开放日基金净赎回申请超过基金总份额的（）是，为巨额赎回。 A5% B10% C15% D20% 答案：B 二、基金认购 1、基金认购份额的计算 认购费用=净认购金额*认购费率 净认购金额=认购金额/（1+认购费率） 认购份额=（净认购金额+认购利息）/基金份额面值 例题：根据规定，基金认购费率将统一按（）为基础收取。 A认购金额 B认购份额 C认购利息 D净认购金额 答案：D 例题：《证券投资基金销售管理办法》规定开放式基金的认购给率部分超过认购金额的（） A2% B3% C4% D5% 答案：D 2、开放式基金申购、赎回的概念 申购：投资者在开放式基金合同生效后，申请购买基金份额的行为。 赎回：指基金份额持有人及要求基金管理人购回其所持有的开放式基金份额的行为。 【例题】开放式基金合同生效后，可以在基金合同和招募说明书规定的期限内部办理赎回，但该期限最长不得超过（）个月。 A1 B2 C3 D4 答案：C 【例题】投资者收购基金，有登记机构在投资者的基金账户中登记，表明投资者所持有的基金份额的（）；投资者赎回基金份额，取得款项，由登记机构在投资者的基金账户中注销，表明投资者所持有基金份额的（）。 A减少，减少 B减少，增加 C增加，增加 D增加，减少 答案：D 3、开放式基金申购、赎回的原则 股票基金、债券基金的申购、赎回原则： （1）“未知价”交易原则 （2）“金额申购、份额赎回”原则 货币市场基金的申购、赎回原则： （1）“确定价”原则 （2）“金额申购、份额赎回”原则 【例题】以下原则不是股票基金、债券基金的申购、赎回原则的是（） A“未知价”交易原则 B“已知价”原则 C“金额申购”原则 D“份额赎回”原则 答案：B 4、申购份额、赎回金额的计算方法 收费模式与申购费率： 申购费用=净申购金额*申购费率 净申购金额=申购金额/（1+申购费率） 申购份额=净申购金额/申购当日基金单位净值 赎回金额的确定： 赎回金额=赎回总额-赎回费用 赎回总额=赎回数量*赎回日基金份额净值 赎回费用=赎回总额*赎回费率 赎回金额=赎回总额-后端收费金额-赎回费用 货币市场基金的手续费：较低，通常申购、赎回费率为零。 【例题】基金管理人办理开放式基金份额的赎回，应当收取赎回费，但中国证监会另有规定的除外。赎回费率不得超过基金份额赎回金额的（）。 A2% B3% C4% D5% 答案：D 5、开放式基金转换、非交易过户、转托管与冻结的概念 开放式基金转换：指投资者不需要先赎回已持有的基金份额，就可以将其持有的基金份额转换为同一基金管理人管理的另一基金份额的一种业务模式。 非交易过户：指不采用申购、赎回等基金交易方式，将一定数量的基金份额按照一定规则从某一投资者基金账户转移到另一投资者基金账户的行为，主要包括继承、司法强制执行等方式。 转托管：投资者于T日转托管基金份额成功后，转托管份额于