4章 财务管理 管理学基础（第二版） 课件.ppt

十五规划教材 管理学基础 第十四章 财务管理 本章内容结构 资金筹集 资金运用与管理 成本费用管理 利润管理 1 资金筹集 资金时间价值的含义 资金筹集的一般要求 资金筹集 1-1资金时间价值的含义 资金的时间价值，是指资金经历一定时间的投资和运营所增加的价值。 资金时间价值的计算 复利终值 定义F为复利终值：P为本金；i为利率，n为时间。则有公式: 复利现值 为复利终值的对称概念。系指未来某时资金现在值多少钱 .公式为: 1-1 资金时间价值的含义 年金终值:这是一个相对于等额与定期有关的资金的时间价值概念。其公式：   其中，A为年金终值。 年金现值:是指为在每期末取得相等金额的款项，现在需要投入的金额。其公式： 1-2 资金筹集的一般要求 合理确定资金的需要量，控制资金投放时间 认真选择资金来源，降低资金成本 选择有利的投向、提高资金效益 妥善安排资金结构，适度举债 严格遵守国家财经法规 1-3 资金筹集 企业资金来源应包括所有者权益和负债两大类 所有者出资及相关的资金来源 资本金 资本公积金 留存收益 企业负债 借款 应付票据 应付债券 融资租入固定资产应付款 2 资金运用与管理 资金运用的风险价值 企业固定资产投资 企业流动资金的运用与管理 2-1 资金运用的风险价值 投资的风险价