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其中，Y代表资金占用额，X代表销售量；a、b分别代表不变资金总额和单位销量所需的变动资金。 a= b= 四、筹资数量的预测：营业收入比例法(销售百分比法) 1.营业收入比例法的原理 2.营业收入比例法的运用 根据销售总额确定筹资需求 根据销售增加量确定筹资需求（按预测模型预测外部筹资额） 根据销售总额确定筹资需求 （1）确定销售百分比 （2）计算预计销售额下的资产和负债 （3）预计留存收益增加额（编制预计利润表） （4）计算外部融资需求（编制预计资产负债表） 预计留存收益增加额=计划销售收入×销售净利率× （1－股利支付率） 外部融资需求＝预计资产总额－预计负债总额 －预计股东权益合计 盈余公积和未分配利润 1、确定销售百分比 　假设上年的销售收入为3000万元，净利润为136万元，预计本年销售收入为4000万元，根据上年资产负债表来计算销售百分比。 上年实际数 占销售比（%） 本年计划 资产： 流动资产 700 23.3333 933.33 长期资产 1300 43.3333 1733.33 资产合计： 2000 2666.66 负债及权益： 短期借款 60 N 60 应付票据 5 N 5 应付款项 176 5.8666 234.66 预提费用 9 0.3 12 长期负债 810 N 810 负债合计 1060 1121.66 实收资本 100 N 100 资本公积 16 N 16 留存收益 824 N 950(824+126) 股东权益合计 940 1066 负债及权益合计 2000 2187.66 2、计算预计销售额下的资产和负债 根据上表可得出： 资产总额＝2666.66（万元） 负债总额＝1121.66（万元） 3、预计留存收益增加额 假设该公司股利支付率为30%，销售净利率与上年相同（136÷3000＝4.5%） 留存收益增加额＝4000×4.5%×（1－30%） ＝126（万元） 　　　 4、计算外部融资需求 　 外部融资需求＝预计资产总额－预计负债总额 －预计股东权益合计 　　　　　　　 ＝2666.66－1121.66 －（940＋126） ＝479（万元） 　 该公司为完成销售额4000万元，需要增加资金666.66（2666.66－2000）万元，负债的自然增长提供61.66万元（234.66＋12－176－9），留存收益提供126万元，本年应向外再筹资479（666.66－61.66－126）万元 6397-3849-2282.5=265.5 18000*33.9%+295-(18000*18.3%+555)-(1250+1032.5) =265.5 15000*33.9%+ 3000*33.9%+295- (15000*18.3%+ 3000*18.3%+ 555) -(1250+830+202.5) =265.5 15000*33.9%+ 3000*33.9%+295- 15000*18.3%- 3000*18.3%-555-1250-830-202.5=265.5 3000*33.9%-3000*18.3%-202.5=265.5 15000*33.9%+ 295- 15000*18.3%- 555-1250-830=0 根据销售增加量确定筹资需求 外部融资需求 ＝资产增加－负债自然增加－留存收益增加 ＝（资产销售百分×新增销售额）－（负债销售百分比×新增销售额） －[计划销售净利率×销售额×（1－股利支付率）] 根据销售增加量确定筹资需求 　 外部融资需求 ＝资产增加－负债自然增加－留存收益增加 　 ＝（资产销售百分×新增销售额） －（负债销售百分比×新增销售额） －[计划销售净利率×销售额×（1－股利支付率）] 　 融资需求＝（66.6666%×1000）－（6.1666% 　　　　×1000）－[4.5%×4000×（1－30%）] 　　　　 ＝666.6－61.6－126＝479（万元） 第4节 财务预算 一、利润预算 二、财务状况预算 一、利润预算 1.利润预算的内容 营业利润的预算 利润总额的预算 税后利润的预算 每股收益的预算 2.利润预算表的编制 二、财务状况预算 1.财务状况预算的内容 短期资产预算 长期资产预算 短