P2P理财是天使还是魔鬼？.docVIP

P2P理财是天使还是魔鬼？ 　　一方面是年收益高达12%甚至更高的保本保息P2P（个人对个人）理财，另一方面是频繁倒闭的P2P网贷公司，投资者如何选择？ 　　在日前举行的上海理财博览会上，到处都是P2P网贷公司的人员递上公司介绍，允诺年化收益率超过10%的P2P理财。据了解，今年参展的P2P展商达四十余家，远高于上届的二十余家，包括那里贷、宜信等公司均来参展。 　　各个P2P公司的理财产品收益率不相上下，那么风险如何成了投资者最关心的问题。 　　对于如何选择风险有控制的P2P公司。上海玖那里金融信息服务有限公司总经理赵炤在接受《投资者报》记者采访时表示，按照P2P的定义，P2P公司是一个平台，是撮合借款人和投资人之间的需求。因此，作为投资者首先要看资金是给公司还是给借款人，出资与借贷方是否匹配；其次，公司是如何审核借款人的，严格审核借款人才能避免坏账风险；另外，为了更加保证资金的安全，有没有第三方的担保公司进行担保。 　　产品多样收益率要“靠谱” 　　目前，在市场上的P2P理财产品纷繁众多，几可以与银行理财产品相比美。其共同点则是年化利率在10%左右，保本保收益。 　　以平安旗下的陆金所“稳盈-安e贷”产品为例，稳盈-安e贷投融资服务是基于国际P2P网贷模式，结合中国实际国情，创新而成的全新网络借贷模式。陆金所向投资方（投资人）和融资方（借款人）提供稳盈-安e贷服务，帮助双方快捷方便地完成投资和借贷。 　　其预期年化利率8.4%以上（央行同期借款利率上浮40%），同时，投资人持有稳盈-安e贷60天以上并符合转让条件，即可进行债权转让。 　　提供1～30万元的真正小额贷款，主要的服务对象是个人和小微企业，让那些无法在传统金融机构获得服务的个人和小微企业能够贷到款，另一方面也为小额投资者提供了投资工具，让投资者享受8.4%以上预期年华利率的稳健收益，陆金所还提供债权转让服务，持有稳盈-安e贷60天即可在二级市场进行转让，为投资人提供了高流动性。 　　平安陆金所董事长计葵生表示，对于投资者来说，首先，该产品非常方便，可以网上交易开户。其次，回报，不一定是要市场最高，但要有吸引力，也是很安全稳定的。第三，提供好的弹性和流动性。 　　而市场上历史较悠久的宜信财富，则把投资目标锁定在年轻白领。其推出的“宜定盈”出借增值服务通过“智能投标”和“循环出借”的系统功能，让出借在3万元及以上（以万元整数倍递增），出借时间12个月以上的出借人，借款给宜人贷平台上的精英客户，在扣除平台管理费后可以达到预期10%的年收益。 　　除了在网上匹配的P2P理财产品外，还有不少线下的产品，比如玖那里公司的理财产品分为三个月、六个月、一年等几个档次，其年化收益从8.5%到13%不等。 　　“如果收益率高达20%甚至更高，很可能不是P2P理财产品了。因为，正常的借贷，很难能够长时间承受这么高的利率。”市场人士分析道。 　　日前，央行提出，P2P网络借贷平台应该加强信息披露和风险提示，出借人应当对利率畸高的“借款标”提高警惕。P2P网络借贷平台对于借贷双方当事人通过平台发布的信息，应当尽到一定程度的审核义务，并向借贷双方当事人进行充分的信息披露和风险提示。 　　借贷是否匹配是区别 　　P2P网贷公司是否会触及法律的红线，是其产品的重要风险之一。 　　据媒体报道，近日，央行条法司为P2P业务开展给出了三点风险警示，首当其冲便是明确P2P网络借贷平台的业务经营红线，“明确平台本身不得提供担保，不得归集资金搞资金池，不得非法吸收公众存款，更不能实施集资诈骗”。 　　业内人士指出，按照P2P的定义，P2P公司是一个平台，完全是撮合借款人和投资人，因此是完全按照央行的要求的，而目前很多公司没有按照要求在做，其中蕴涵的风险也会比较大。 　　打开陆金所的网站，可以看到，不同金额的投资项目。陆金所有关人士表示，产品必须是一对一的交易模式，一笔投资针对一笔借款，借款人同时只能一笔借款，这样做是为了符合法律和政策规定，从根本上避免非法集资、资金池等隐患问题。 　　赵炤也表示，该公司的产品，设计了三个月、六个月和一年不等的几个档次，也完全与借款方的期限相匹配，也就是说借款人的借款期限也必须是三个月、六个月不等，以期让借款人的资金和投资人的资金完全能够匹配，而不是归集到平台上来操作。 　　据了解，在宜信公司的“宜定盈”产品推出之前，为了分散风险，出借人每投一个借款标的，都需要等待其他出借人一起对这个借款标的出资。“宜定盈”出借增值服务系统通过智能投标设定，可以帮助出借人选取合适的精英标集中出借，缩短了投标进程和资金占用时间，出借人还可以在回款达到最低起投金额的第一时间，启动智能投标，实现资金循环出借，提高资金利用率。用户只需在宜人贷注册账户通过身份