中海达风险投资报告.docVIP

目录 1 公司简介 2 2 产品与服务 2 3 公司的行业竞争优势 2 3.1 公司的行业市场地位 2 3.2 公司竞争优势 3 3.3公司未来核心增长点 3 4 募集资金情况 4 4.1 募集资金运用计划 4 4.2 募集资金投资项目与公司现有业务的关系 4 4.3 募集资金投资项目建设目标 4 4.4募集资金运用对生产经营、财务状况的影响 5 4.5 投资者权益 5 5 财务说明 6 5.1 营业收入 6 5.2 营业成本 6 5.3 期间费用 6 5.4 利润总额 7 5.5 所得税费用 7 6 风险因素 7 6.1所得税优惠政策变化的风险 8 6.2 市场风险 8 6.3 财务风险 8 6.4 技术风险 8 7 投资回报及退出 8 中海达风险投资报告 1 公司简介 3,750 万元。主营业务为高精度卫星导航定位系统（GNSS）软硬件产品的研发、生产、销售，提供基于高精度GNSS 技术的系统工程解决方案及相关服务。 2009年11月公司被认定为广东省2009年第一批“高新技术企业”，2009年12月公司获准设立博士后工作站，子公司中海达测绘于2008年12月被认定为广东省2008 年第一批“高新技术企业”。截至本招股说明书签署日，公司拥有软件著作权30项，登记软件产品16项，已拥有的专利8项，已受理的专利申请7项，非专利技术10项。 2 产品与服务 公司是专业从事高精度 GNSS 软硬件产品的研发、生产、销售，提供基于高精度GNSS 系统工程解决方案及相关服务的企业。公司自设立以来主营业务没有发生重大变化。应用本公司产品的业务及领域主要有测绘测量、工程施工、GIS数据采集、地质灾害监测、精密施工与机械控制、海洋探测、农林业、城市资源管理、国防等。 公司自成立以来一直专注于高精度GNSS 行业，业务定位清晰，业务体系完整。从公司的业务架构来看，母公司中海达股份主要专注于高精度GNSS 技术和软硬件产品的研究与开发，在向中海达测绘产品和业务提供配套软件和技术服务的同时，进行公司新产品开发和新业务领域的拓展；子公司中海达测绘负责生产、销售高精度GNSS 产品和对外提供基于高精度GNSS 系统工程解决方案及相关服务。 目前公司主要产品有高精度测量型GNSS 产品系列、超声波数字化测深仪系列、GIS 数据采集系统、海洋工程应用集成系统和地质灾害监测系统等，可广泛运用于测绘勘探、国土规划、海洋开发、数字农林业等国民经济40 多个领域。 3 公司 3.1 公司的行业市场地位 公司是国内最早专注于高精度GNSS产品的研发、生产、销售的公司之一，已掌握了卫星绝对定位技术、差分定位技术、长距离RTK算法等数十项核心技术。形成了高精度测量型产品、GIS数据采集器、海洋水声探测设备、系统工程等四大领域十几个系列数十款产品。在技术及产品优势的支撑下，“中海达GNSS”在行业内形成了良好的知名度与美誉度，营业收入、利润保持持续快速增长，公司定位清晰，成长迅速良好。 3.2 公司竞争优势 1. 技术、产品及市场的跨度优势 从技术跨度来看，公司已有的技术储备横跨了卫星导航定位、通讯电子、信息工程、水声探测、测绘测量、地理信息等多个学科领域，并已掌握了卫星绝对定位、差分定位、长距离RTK算法、数字化超声波探测技术、海量栅格矢量快速浏览技术等数十项核心技术。 从产品跨度来看，公司长期专注于高精度GNSS技术在专业领域的应用，开发出测量型GNSS、GIS数据采集器、海洋探测设备、系统工程四大产品线十几个系列数十款产品。 从市场跨度来看，公司产品已成功服务于农业、林业、国土、海洋、石油、电力、电信、交通运输等国民经济40多个基础领域，初步实现公司产品的行业布局。 2. 技术研发及产品创新优势 公司自成立以来一直注重技术研发的投入，每年投入的技术研发费用持续增长，公司董事长廖定海是国内最早从事GNSS研究的资深专家之一，直接创导和推动了GNSS技术国产化、产品化、市场化。同时，公司高度重视研发队伍的建设，现有研发技术人员140多名，为长期致力于GNSS技术研发、生产、市场服务的行业专家及参与了GNSS国产化发展全过程的顶尖人才。 2008年12月，中海达测绘被认定为广东省2008年第一批“高新技术企业，2009年11月，公司被认定为广东省2009年第一批“高新技术企业，公司推出的主要新产品、新技术均在国内同行业保持领先水平。公司极具创新性，几年来创新技术发展迅速，在行业中属于前列。 3．盈利模式创新优势 公司积极探索适合自身及行业发展的盈利模式，已经逐渐形成了“产品+系统工程+服务”的三层盈利模式，为客户提供一体化的解决方案，最大限度拓展了产业的增值内涵和空间。盈利模式的拓展有利于公司探索新的利润增长点，使公司继续保持行业领先地位，并持续快速发展。