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控制权收益与高校软预算约束研究 　　关键词：剩余控制权；软预算约束；高校债务；不完全合同；委托代理理论；不完全信息；私人收益 中国论文网 /4/view-7246180.htm 　　摘要：中国高校扩招以及随之积累的巨额高校债务及其化解问题，引起众多研究者的高度关注。以不完全合同理论为视角，将控制权收益引入DewatripontMaskin模型，构建我国转型期高校软预算约束问题的模型，分析发现：较大的控制权收益会扭曲政府和高校的努力方向，产生激励问题，但精神私人收益会激励控制权人正确行事。 　　中图分类号：F812.3； G40-054文献标志码：A文章编号：1009-4474（2015）05-0120-07 　　Research on Private Benefit of Control and 　　Soft Budget Constraint in Chinese Universities 　　YU Jianhai 　　（School of Economics and Management， Southwest Jiaotong University， Chengdu 610031， China） 　　Key words： soft budget constraint； private benefit of control； university debts； incomplete contract； principalagent theory； incomplete information； private benefit 　　Abstract： The College Expansion Plan in China and the consequent accumulation of the debt problem has aroused the attention of many researchers. Taking the imperfect contract theory as the angle of view， the article introduces the private benefit of control into DewatripontMaskin model and analyzes the SBC of Chinese universities during the transition period. The model analysis shows that the large Private Benefit of Control will distort the effort direction and motivation of government and universities. But the metal private benefit will increase the incentive of people doing things right. 　　软预算约束是指“预算支持体对亏损的预算约束体不断进行救助”的现象〔1〕。在Kornai原创性地提出软预算约束概念以及Dewatripont和Maskin（以下简称DM）一般化拓展〔2〕的基础上，经过30的发展，软预算约束理论研究范围不断拓展，已成为现代经济学前沿理论之一，对企业创新、组织效率、银行坏账、需求膨胀乃至金融危机、经济转型等一系列重大问题具有旺盛的生命力和解释力。 　　以DM模型为基准的大量文献着重研究了“事前无效，事后有效”的软预算约束现象，但忽略了“事前无效，事后也无效”的情况，这可能与这些研究基于成熟的市场经济背景有关。在我国经济转型时期，无论是政府还是高校，都有可能获得高校的某些关键控制权，在法治体制不完善或者治理机制不健全的情况下，组织领导者通过控制权有可能获得很大的私人收益，由此可能会扭曲激励行为。此时，“事后有效”变成了“事后个人有效”，导致“事前无效，事后也无效”软预算约束行为的产生。完全合同视角下的DM模型难以解释此现象，而不完全合同理论则是分析权力的最优框架，更加适宜用来分析和权力与分配相关的动态经济现象，包括软预算约束问题〔3〕。 　　在完全合同框架下，拥有信息优势的代理人不选择符合委托人利益的努力水平是主要的代理问题。因此，经典委托代理理论是通过设计合适的激励机制，形成完全合同来解决信息不对称下的代理问题。如果考虑合同的不完全性，委托代理问题主要是因为控制权收益导致的，而不是由于信息不对称导致的，控制权收益是委托代理问题的主要根源。因此，本文在不完全合同的视角下，将私人收益变量引入DM基准模型，构建转型时期高校软预算约束问题的模型，讨论政府与高校之间的博弈以及控制权收