企业改制上市与上市公司规范运作要点讲解.pptx

企业改制上市与规范运作;大 纲;一、企业上市应重视规范运作;一、企业上市应重视规范运作 （一）不规范问题可能对企业上市的影响 1.审核阶段撤材料：财务核查124家撤材料；河南某企业被处罚 2.IPO申请因不规范问题被否决：胜景山河 3.上市之后面临严厉处罚和赔偿责任：万福生科 “证监会新股发行体制改革有关规定” 4.上市之后老板跑路：诺奇股份 危害：成本、风险、名誉、自由;《关于进一步推进新股发行体制改革的意见》 ;;;;（二）不规范运作对地方政府的影响 1.造成区域金融风险：投资者索赔、诉讼 2.损害当地政府形象：两南两北审核更严 3.影响当地公司估值：浑水公司与中概股 4.影响金融生态环境：短期利益，影响大局 ;二、地方金融办指导企业规范整改的原则;（一）依法合规原则：集团企业办土地证、财务规范 （二）经济可行原则： 1.速度不过急：员工社保、税收规范 2.处理不刻板：逐步降低关联交易比例、红筹企业控制权回来 （三）因地制宜原则：土地红线图，劳动密集型企业交社保 （四）充分披露原则：职工持股问题（八菱科技）; 三、企业上市规范运作应注意的几方面要求 （一）历史沿革中出资问题 （二）股权转让及其规范 （三）控制权稳定性 （四）同业竞争 （五）关联交易 （六）财务与会计合规性 （七）重大违法违规行为 （八）信息