商业银行的金融创新解析.pptVIP

（二）利用互换管理信用风险 利用信用互换管理信用风险 信用互换是信用衍生产品最普通的形式，又称为违约互换 利用总收益互换管理信用风险 总收益互换是银行将一笔贷款的全部收益（包括本金、利息、手续费等），与另外一家银行一种特定现金流相交换 （三）利用衍生产品管理信用风险的优缺点 信用衍生产品的优点 在一定程度上避免了传统信用风险管理方式的局限性 将信用风险与其他风险分离开来单独管理 避免了信用风险管理对客户关系的直接影响 为信用风险的定价提供的参考 信用衍生产品的缺点 信用风险管理的计量模型还相当不完善 第四节 贷款证券化 一、贷款证券化的概念和机制 二、贷款证券化的运行机制 三、银行贷款证券化的目的 四、贷款证券化的参与者 五、贷款证券化操作流程 一、贷款证券化的概念和机制 贷款证券化，也称信贷资产证券化，是将贷款转化成有价证券的机制和过程 基础资产 :房地产抵押贷款，包括住房抵押贷款和商用房产抵押贷款 资产证券化 :除房地产抵押贷款以外的其他信贷资产 二、贷款证券化的运行机制 （一）资产组合机制: 对贷款中的风险和收益要素进行分离和重组，使其定价和重新配置更有效 （二）破产隔离机制: 在贷款证券化中，资产支持证券的投资者是否能收回投资的本金、获得投资的利息，与最初发放贷款的银行没有关系，即使发起机构破产，投资者仍然能按照约定获得偿付；而在投资者按照约定得不到足够偿付时，投资者也不能要求发起机构偿付 （三）信用增级机制:在贷款证券化交易结构中，通过合同安排为资产支持证券提供额外的信用保护 三、银行贷款证券化的目的 资产负债管理目的 资本管理目的 风险管理目的 融资目的 获取收益目的 四、贷款证券化的参与者 （一）交易主体 发起机构 受托机构 信用增级机构 贷款服务机构 资金保管机构 投资者 四、贷款证券化的参与者 （二）中介机构 承销商 评级机构 法律顾问 会计顾问 税务顾问 独立审计师 五、贷款证券化操作流程 发行前阶段 发行阶段 发行后阶段 第十二章商业银行的金融创新 第十二章 商业银行的金融创新 第一节 商业银行金融创新概述 第二节 信息技术在商业银行的应用 第三节 金融衍生产品及其应用 第四节 贷款证券化 第一节 商业银行金融创新概述 一、商业银行金融创新的原因 二、商业银行金融创新的主要方法 三、商业银行金融创新中的四个“认识” 一、商业银行金融创新的原因 （一）商业银行金融创新的概念 （二）促进商业银行金融创新的因素 （三）商业银行金融创新的特点 （一）商业银行金融创新的概念 商业银行对金融业各种要素进行重新组合、以增加利润的创造性变革和开发活动 （二）促进商业银行金融创新的因素 追求利润的动力 客户需求的拉力 外部竞争的压力 金融监管的推力 科技发展的助力 （三）商业银行金融创新的特点 高投入 高风险 时效性强 报酬递减 二、商业银行金融创新的主要方法 （一）引入新技术 （二）采用新方法 （三）开辟新市场 （四）构建新组织 三、商业银行金融创新中的四个“认识” 认识你的业务（Know Your Business） 认识你的风险（Know Your Risk） 认识你的客户（Know Your Customer） 认识你的交易对手（Know Your Counterparty） 第二节 信息技术在商业银行的应用 一、信息技术在银行广泛应用的原因 二、现代商业银行信息系统的总体框架 三、电子银行业务及其风险 四、“IT黑洞”与银行再造 一、信息技术在银行广泛应用的原因 降低交易成本 提高银行经营管理效率 带来了巨大的风险 二、现代商业银行信息系统的总体框架 分析管理决策支持系统　 非核心支持系统 银行战略管理系统：包括盈利分析、风险分析、战略分析等系统 客户关系管理系统： 包括客户分类、客户整体、客户组、单一客户盈利分析、营销活动设计与运行跟踪等系统 常规银行管理系统： 包括会计财务管理、物业管理、人力资源管理、绩效考核管理系统 面向主题的多维数据仓库：统一数据模式；全行重要的数据信息，来源于内部财务、业务交易、客户、管理、外部等；能满足不同使用要求；数据可“组装”等 模型库　 外接接口 核心支持系统 集成业务处理系统： 包括会计、信贷、资金、外汇等所有业务处理子系统（后台处理系统） 集成服务通道管理 集成客户 服务系统 柜员前台 系统 互联网 前台系统 ATM/POS/CDM 前台系统 电话银行 前台系统 图12-1 现代商业银行信息系统总体柜架图 三、电子银行业务及其风险 （一）电子银行业务的概念和种类 （二）电子银行业务的风险 （一）电子银行业务的概念和种类 商业银行等银行业金融机构利用面向社会公众开放的通讯通道或开放型公众网络，以及银行为特定自