流动风险管理财务公司全面风险管理剖析.ppt

* * * * 风险管理战略和策略符合经营目标的要求； 所采取的具体措施符合风险管理战略和策略的要求，并在成本/收益基础上保持有效性； 通过对风险诱因的分析，发现管理中存在的问题，以完善风险管理程序； 所有风险管理措施所产生的副作用都能得到合理的安排和处置。 * 合规管理 – 三道防线（前台，中台，后台） * * * * * * 如果经济资本只是停留在银行整体层面上而不对其进行分配经风险调整的业绩考核体系的指导和管理作用便无法实现，因此配置经济资本具有特殊的管理意义。这种基于风险调整后的衡量理念使银行可以根据这些信息和自身的发展战略伸缩业务规模、调整业务结构，构造更加有利的业务发展模式。在经风险调整的业绩考核体系下，不同部门对银行风险水平的影响就体现在配置到每个部门的经济资本上。 * * 战术层面 合规管理 限额管理 经济资本配置 风险管理技术 * 合规管理 提高内部控制质量和效率； 满足外部监管要求； 降低经营、监管、法律等成本/损失。 * 提高内部控制质量和效率； 满足外部监管要求； 降低经营、监管、法律等成本/损失。 * * * 限额管理 * 了解各个部门在多大程度上影响了整体风险，从而结合部门特点制定出有效的风险管理政策； 经济资本配置使金融机构从风险的被动接受者转变为主动的管理者； 面对日益复杂的业务结构，为解决对不同业务表现的评价问题提出了经风险调整的业绩考核； 对业务表现的衡量不但要看其会计指标，还要充分考虑业务对风险的影响，反映出业务在组合中所处的地位，真正揭示业务对银行价值的综合贡献。 经济资本配置 Freesk, Risk Free – 富瑞斯珂 风险无忧 THANK YOU * * COSO vs. Basel II * 市场风险, 操作风险, 流动性风险 * * * * * 对流动性风险的识别和分析，必须兼顾商业银行的资产和负债两方面，即流动性集中反映了商业银行资产负债状况、及其变动对均衡要求的满足程度； 理想情况下，到期资产与到期负债应当正好匹配；如果未能匹配，则形成了资产负债的期限错配，并可能因此产生流动性风险； 商业银行可以根据历史经验形成每个营业日存款净流失额的概率分布，设法在资金的流出和流入之间寻求一个最佳的平衡点； * * 贷款过度集中于房地产企业，则很容易在房地产行业不景气时，造成不良贷款大量增加、无法按期回收贷款，导致商业银行盈利下降、资金来源不足，进而增加流动性风险。 * 商业银行可以同时采用多种流动性风险评估方法，来综合评价商业银行的流动性状况。 * 流动性比率/指标法是各国监管当局和商业银行广泛使用的方法之一； 贷款总额与总资产的比率较高则暗示商业银行的流动性能力较差，而比率较低则反映了商业银行具有较大的贷款增长潜力。尽管资产证券化已使得商业银行贷款的流动增强，但传统观念仍然认为贷款是商业银行的盈利资产中流动性最差的资产。一般来说，该比率随商业银行的规模增加而增加，大银行的比率高于中小银行。但是，由于该比率忽略了其他资产，特别是流动资产，因此该指标无法准确地衡量商业银行的流动性风险。 流动资产与总资产的比率越高则表明商业银行存储的流动性越高，应付流动性需求的能力也就越强。流动资产是指到期期限短（不超过一年）、信誉好、变现能力强的资产。总的来说，商业银行的规模越大则该比率越小，因为大银行不需要存储太多的流动性。 易变负债与总资产的比率衡量了商业银行在多大程度上依赖易变负债获得所需资金。易变负债是指那些受利率等经济因素影响较大的资金来源，当市场发生对商业银行不利的变动时，这部分资金来源容易流失。一般来说，在其他条件相同的情况下，比率越大则商业银行面临的流动性风险越高。 大额负债依赖度 =（大额负债 - 短期投资）/（盈利资产 - 短期投资），从事积极负债管理的商业银行被认为大额负债有较高的依赖度，意味热钱对商业银行盈利资产的支撑程度。对大型商业银行来说，该比率为50%很正常，但对主动负债比例较低的大部分中小商业银行来说，大额负债依赖度通常为负值。因此，大额负债依赖度仅适合用来衡量大型特别是跨国商业银行的流动性风险。 * 缺口分析法是巴塞尔委员会认为评估商业银行流动性的较好方法，在各国商业银行得到广泛应用； 经验表明，虽然活期存款持有者在理论上可以随时提取存款,但通常大多数活期存款都在银行存放两年以上。在美国，商业银行通常将包括活期存款在内的平均存款作为核心资金，为贷款提供融资来源。 换言之,商业银行的融资缺口和流动性资产持有量愈大,商业银行从货币市场上需要借入的资金也愈多,从而它的流动性风险亦愈大。如果商业银行此时不减少手中所持有的流动性资产,资金调度主管将不得不转向货币市场借入资金，随着借入资金增加,货币市场的债权方将关注该商