赢余管理测度的现有模型综述[26p].pptVIP

赢余管理测度的现有模型综述 王雁若 北京大学经济学院 NAFE 核心概念 企业盈利主要分为两部分 1已实现的 CFO (cash from operations) 2未实现的按照权责发生制原则确认的现金流入盈利——TA(total accruals) TA= DA - NDA (discretionary (nonediscretionary accruals ) accruals) 从会计报表中直接获得的数据 Earnings CFO 注意 TA=Earnings - CFO 由此可以看出，计量可控应计利润（DA)的关键是对非可控应计利润 (NDA)进行计量，以下模型主要是对NDA进行计量 （一）最早的 Healy Model (1985) 假设NDA是稳定的即一常数 估计期企业各年的DA遵循随机游走的特点，因此，从长期来说各年的DA代数和为0 因此该模型可得出估计期企业非可控应计利润 陆建桥所提到的随机游走模型则是假设NDA遵循随机游走，即上年的应计利润总额为本年应计利润