第六章 流动资产管理绪论.ppt

* 思考题 流动资产有什么特点？ 现金管理的目标和内容是什么？ 简述确定最佳现金持有量的模型。 简述应收账款投资的目的和成本。 什么是信用政策？具体包括哪些内容？ 返回 * 从存货资金管理的角度分析，存货成本包括哪些内容？ 企业存货资金的控制方法有哪些？ 企业如何确定最佳订货批量？ 企业筹资组合策略有哪几种？各有何特点？ * 作业 如何发挥销售人员在企业应收账款管理中的作用？ * 贷款 * * * * * * * （西藏自治区、青海省、宁夏回族自治区、海南省、甘肃省） * * * 存货资金需要量的核定 存货资金需用量的测定方法主要有三种： 周转期计算法 比例计算法 因素分析法 * 存货资金需要量的核定——周转期计算法 周转期计算法是根据各种存货的每日平均周转额和周转期天数计算确定资金需用量的方法 某种存货资金需用量=每日平均周转额×周转期天数 采用周转期计算法，计算工作量很大，因而一般只适用于主要存货等 * 某企业生产A、B两种产品共同耗用甲材料。预计计划年生产A产品2000件，每件消耗甲材料20公斤；生产B产品1000件，每件消耗甲材料32公斤。甲材料的计划单价为250元/公斤。预计甲材料周转一次所需的时间（包括在途天数、经调整后的供应间隔天数、整理准备天数、保险天数等）为30天。A、B两种产品每月生产比较均衡。则甲材料的资金需用量可计算如下：【解答见书】 * 存货资金需要量的核定——比例计算法 比例计算法是根据某类材料资金占用额与有关指标（设备原价、销售收入、产值等）之间的比例关系计算确定其资金需用量的方法 某类材料资金需用量 = 相关指标计划数×（上年度某类材料平均占用额/相关指标上年实际数）×（1-计划年材料资金周转加速%） * 比例计算法适用于辅助材料、燃料、修理用备件和低值易耗品等项目 * 某企业A类设备备件上年实际平均占用额为50万元，上年使用A类备件的设备原价为1000万元，计划年设备原价将增加10%，备件资金周转将加速2%。计划年A类备件资金需用量可计算如下： A类备件资金需用量 = 1000×（1+10%）×（1-2%）×50/1000 = 53.9（万元） * 存货资金需要量的核定——因素分析法 因素分析法是以某类材料资金基年合理占用额为基础，根据计划期影响资金数额的变动因素，通过分析计算确定资金需用量的方法 某类材料资金需用量=（上年某类材料平均占用额－不合理占用额）×（1+ 计划期影响因素的增减率）×（1－计划期材料资金周转加速%） 主要适用于品种繁多、规格复杂和价格较低的材料物资；供、产、销数量变化不大的中小企业，也可用此法来匡算全部存货资金占用数额 * 某企业B类劳保用品上年实际平均占用额为82万元，其中2万元属长期积压。计划年工人人数增长20%，材料资金周转加速2%。则计划年B类劳保用品资金需用量可计算如下： B类劳保用品资金需用量=（82－2）×（1+20%）×（1－2%）=94.08（万元） * 存货预算 1.原材料投资预算－－供应计划、材料采购、仓库管理、整理准备等业务组 P244 投产+期末-期初=采购 2.在产品投资预算－－各车间、半成品仓库 P246 转出+期末-期初=投入 3.产成品投资预算－－销售、仓库保管、成品发运等业务组 出售+结存-期初=完工 P246 * 存货资金的日常控制 归口分级控制法 1 经济订货批量控制法 2 ABC控制法 3 存货储存期控制* 4 返回 * 存货资金的日常控制 -----归口分级控制法（书上无） 1. 归口控制 财务部门－－管理有关存货方面的财务收支（制定各项管理制度；认真做好财务预测、汇总和编制好存货投资预算；将有关预算指标落实到责任单位和责任个人；检查、考核和监督各责任单位） * 供销部门－－原材料、燃料、包装品、产成品等 生产部门－－在产品、自制半成品、生产用具工具 设备动力部门－－修理用的配品备件和用电 公司办公室或总务部门－－非生产性低值易耗品 * 2. 分级管理 指标分解到其所属的车间、班组和个人等，以落实经济责任制 * 存货资金的日常控制 ----经济订货批量控制法 经济批量：是指使一定期间的存货总成本达到最低点的存货量（订货量或产量） 1. 基本经济订货批量模型（P170） 储存成本：与订货批量成正比 订货成本：与订货批量成反比 缺货成本：不考虑（假设5） 买价或制造成本：不考虑（假设4） 订货成本和储存成本之和最低水平下的订货批量，就是经济订货批量（最佳订货批量） * 经济订货量 成本 0 订货量 存货总成本 储存成本 订货成本 * 假设：T为存货相关总成本；A为某种存货全年需用量（进货总量）；Q为经济订货数量；K为每次订货的成本；C为单位存货的年均储存成本 则： * 某企业全