北京能动时代教育科技股份有限公司 公开转让说明书.docxVIP

（北京市海淀区农大南路 1号院 2号楼 A-501室）北京能动时代教育科技股份有限公司公开转让说明书声明本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。全国中小企业股份转让系统有限责任公司对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行承担。2北京能动时代教育科技股份有限公司公开转让说明书重大事项提示公司在业务经营过程中，由于所处行业及自身特点等原因，需要提请投资者应对公司以下重大事项予以充分关注，并应认真考虑相关风险因素。1、宏观经济波动风险公司所处行业的发展趋势与宏观经济波动的方向一致，公司主要提供教育培训方法及产品的研发和销售、教育咨询培训服务以及面授教育等多种业务。消费者的消费能力受到宏观经济的影响较为直接，消费能力的下降亦将影响家庭对儿童培训方面的支出，从而影响公司产品及服务的需求量。2012年、2013年和 2014年我国 GDP的增长率分别为 7.65%、7.67%和7.40%，近期增速放缓，但一直保持在 7%以上的相对较高水平。受我国国内经济增长方式的转变和经济结构的调整的影响、受国外经济运行情况的影响以及突如其来的重大事件（如 2008年金融海啸等）发生的影响，国内宏观经济增速均有可能进一步放缓，而且始终存在不可预估的反向变动风险。这意味着公司面临的宏观经济波动风险客观存在。2、核心人才流动风险英语培训行业需要一支优秀的教师和管理团队以打造和维持品牌影响力、支撑业务的实际运行。当前我国的英语培训领域，各类机构林立、水平参差不齐，各机构之间的人员流动性较大。能动教育拥有一批掌握少儿英语培训业务核心技术与经验的教育咨询、教育技术和管理人员，该团队是能动教育核心价值的直接体现，如果出现人员的流失，会带来人才队伍的补充、培养成本，还有可能造成技术外泄、增加直接竞争对手。随着业务规模的持续增长，公司需要更高层次管理人才、技术人才的不断支撑，而随着行业的快速发展，整个行业对相关人才的需求也在不断增加，这将导致人才资源竞争不断加剧，公司未来可能面临核心管理与技术人才不足的风险。3北京能动时代教育科技股份有限公司公开转让说明书3、市场竞争加剧风险经济的发展、国家对于民办教育行业的高度重视和大力支持，使得英语培训行业快速发展，目前英语培训行业总体处于较为激烈的竞争状态。公司面临的竞争可以区分为两个方面：首先是传统教育培训市场竞争的加剧。当前，英语培训行业的参与者很多，行业中已经形成一批具有相当品牌号召力、占主导和强势地位的老牌竞争对手，包括新东方泡泡少儿英语、瑞思、英孚等品牌;这些强势竞争对手在品牌号召力和业务、管理技术上具有竞争优势。此外，该行业还有持续进入的新兴品牌竞争对手，这些新进入品牌一般是由具有一定知名度的名师等人才创业形成，具有一定的号召力和竞争力；不断增加的新进入品牌造成了竞争压力的扩大。其次，竞争压力也来自于教育培训行业互联网应用程度的加深。当前英语培训行业的一个显著特点是线上培训课程和机构的影响力快速增加，互联网改变了传统的英语教学模式，提供了更为多元化的学习方法，互联网应用程度的加深不仅为改变行业格局埋下了伏笔，也同样给公司的经营模式带来了新的挑战。4、管理风险有限公司阶段，公司针对内部控制的主要环节制定了较为齐备的控制制度，执行情况较好，但未制定“三会”议事规则、关联交易管理制度等规章制度，内控体系不够健全。股份公司成立后，公司建立健全了法人治理结构，并根据实际情况，重新制定了适应公司发展需要的《公司章程》、制定了“三会”议事规则及在关联交易、对外投资、对外担保等方面的内控制度。但股份公司成立时间较短，上述各项管理制度的执行未经过一个完整经营周期的实践检验，特别是公司股份进入全国中小企业股份转让系统后，新的制度对公司治理提出了更高的要求，公司治理和内部控制体系需要在发展过程中不断完善。公司近几年处于快速发展期，经营规模不断扩大，公司管理层若不能严格遵守股份公司制定的各项规章制度，并逐步完善公司治理和内部控制体系，将4北京能动时代教育科技股份有限公司公开转让说明书面临管理不到位而影响公司业绩发展达不到预期的风险。5、高新技术企业资质无法续期及政策变动的风险根据《中华人民共和国企业所得税法》，公司作为高新技术企业，按照 15%的税率缴纳企业所得税。如果国家未来调整有关高新技术企业等相关税收优惠政策，或公