JINRUIINDEXFUTURESWEEKLY1月4日-1月8日2010年第1.docVIP

JINRUI INDEX FUTURES WEEKLY 1月4日-1月8日 2010年第1期 摘要： 上周部分券商上调通胀预测，央行意外上调三个月期央票招标利率，加之净回笼资金重返千亿元之上，增加了市场对防范可能超预期通胀的政策变动的担忧，市场出现小幅走弱，沪深300指数报收于3480.13点，下跌2.67%，日均成交较上周放大近两成。 上周仿真市场涨跌互现，近弱远强格局仍然维持，日均成交有小幅下降，持仓整体出现增加，市场多方继续占据上风。技术上看，主力合约1003均线系统多头排列，中，短期上行格局较为明显，而基差和价差走势图显示市场整体处在强势之中。操作上，前期多单继续持有，如果突破平台，可考虑追加多头头寸。 周末消息面上，融资融券和股指期货消息明确，短期对直接受益板块和权重蓝筹应有较好提振作用，上周走弱的技术面将得到修复，指数或将重回主要均线上方。本周将公布12月份宏观数据从已公布的PMI升势看，预计整体数据较好，其中通胀数据对情绪和通胀预期的影响值得观察，由于目前的市场已经包括了对宏观数据向好的预期，是否会出现利好出尽和对政策变化的担心值得关注，此外，“一行三会”的政策取向变化将增加短期市场的波动。 上周市场回顾 (2010-1-4～2010-1-8) 现货市场 上周沪深300指数小幅调整，报收于3480.13点，下跌2.67%，日均成交较上周放大近两成。 从一周行情来看，部分券商上调通胀预测，央行意外上调三个月期央票招标利率，加之净回笼资金重返千亿元之上，增加了市场对防范可能超预期通胀的政策变动的担忧，上周市场出现小幅走弱，盘面上，继房地产板块之后，09年整体涨幅较大的汽车等大消费板块跌幅居前，集中获利回吐的压力比较明显，但与此同时，科技板块、区域热点，年报含权题材较为活跃，板块分化比较明显。 技术上看， 沪深300周K线图 沪深300一周分时走势图 沪深300指数交易数据列表（2010-1-4～2010-1-8） HS300 开盘 收盘 涨/跌幅% 成交量（亿元） 一周 3592 3480 -2.67 5533 周一 3592 3535 -1.13 934 周二 3545 3564 0.81 1283 周三 3559 3542 -0.63 1210 周四 3543 3471 -1.98 1204 周五 3457 3480 0.25 901 期货市场 上周HS300 指数收出小阴线，仿真市场涨跌互现，近弱远强格局仍然维持，日均成交有小幅下降，持仓整体出现增加，市场多方继续占据上风。技术上看，主力合约1003均线系统多头排列，中，短期上行格局较为明显，而基差和价差走势图显示市场整体处在强势之中。操作上，前期多单继续持有，如果突破平台，可考虑追加多头头寸。 交易数据列表（2010-1-4～2010-1-8） 股指期货 开盘 收盘 涨/跌 成交量 较上周 持仓量 较上周 IF0912 3602 3596 -1.57 220852 74835 15077 793 IF1001 3773 3775 -1.5 119026 7836 5546 193 IF1003 3975 4038 0.35 268344 -132254 42029 3196 IF1006 4170 4262 1.28 176162 -30047 20024 2134 1003周K线图 1003一周分时走势图 本周市场展望 上周市场小幅走弱，市场分歧渐增。 上周央行上调三个月期央票招标利率4bps，且央行净回笼资金重返千亿元之上，增加了市场对流动性紧缩的担忧。加之新年第一周，IPO较为集中，资金面受到一定打压。关注一月中旬“一行三会”的政策取向变化以及新股发行能够如预期出现显著放缓。 周末消息面上，融资融券和股指期货消息明确，短期对直接受益板块和权重蓝筹应有较好提振作用，上周走弱的技术面将得到修复，指数或将重回主要均线上方。本周将公布12月份宏观数据从已公布的PMI升势看，预计整体数据较好，其中通胀数据对情绪和通胀预期的影响值得观察，由于目前的市场已经包括了对宏观数据向好的预期，是否会出现利好出尽并对政策变化的担心值得关注。 总体来看， 沪深300指数深度资料 十大权重股表现 股票代码 股票简称 权重(%) 所属行业 涨跌% 600036 招商银行 3.34 300金融 -6.32 601328 交通银行 2.92 300金融 -3.85 601318 中国平安 2.71 300金融 -5.41 600030 中信证券 2.65 300金融 1.54 600016 民生银行 2.