参、专题报告(二)中小企业资金筹措策略(张肇霖).doc

參、專題報告(二)中小企業資金籌措策略 (張肇霖) 一、資金來源與資金運用 一、資金來源與資金運用 運 用 來 源 流 動 資 產 現金、存款 應收款項 存貨 應付款項 短期借款 外 來 資 金 長期借款 固定資產 . . 股東權益： 股本 保留盈餘 本期損益 自 有 資 金 資 產 負債及股東權益 1. 資金來源與用途配合 2. 業務風險與財務風均衡 3. 資金籌措由內而外 二、企業成長階段與理財規劃 成長階段 融資理財 小型企業 中型企業 大型企業 融資重點 主 要 自我融資 銀行融資增貸 資本市場債券市場 輔 助 青創貸款 票券市場 票券市場銀行貸款 財管重點 現金收支控制 簡易會計 普通會計 成本會計 內控制度 管理會計 稽核制度 公司治理 三、活用融資工具 （一） 授信項目之操作： 1. 一般貸款與發行商業本票 2. 直接授信與間接授信 3. 台幣貸款與外幣貸款 4. 中期週轉融資 5. 優惠貸款 6. 租賃 （二） 動用方式： 1. 一次動用 2. 分批動用 3. 循環動用 四、如何順利取得銀行貸款 1.充分允當表達 2.維持良好票信與債信 3.財務結構、營收成長、獲利能力 財務指標 計　算　方　式 意　　　　　義 負債比率 負債／淨值 愈高財務風險愈大，400%以下 流動比率 流動資產／流動負債 低於100%短