聚宝盆信托融资理财产品创意.doc

产品创意概况 产品创意名称 聚宝盆信托融资理财产品＝信托融资+理财，聚宝盆名称寓意产品可为客户带来稳定、安全的资产增值。 产品推出的必要性和紧迫性 信托融资 目前，商业银行对优质项目和高端企业客户的争夺日趋白热化。2009年以来，随着货币政策宽松和各大银行加大投放力度，企业多元化融资能力越来越强，融资成本越来越低，对银行信贷的依赖正日益降低。目前，企业可以通过短期融资券、中期票据、企业债、公司债等多种渠道从资本市场直接融资。因此，单纯依靠贷款优惠政策已经很难满足客户需求，商业银行必须依靠金融创新，提供多元化投融资服务，其中借助信托平台，针对政府重大项目、政府投融资平台和高端企业客户的债权和股权融资是近期各商业银行服务客户、争抢市场份额的新手段，以此为手段推动其综合营销和服务能力。 信托融资包括信托债权融资、信托股权融资和信托受益权融资，以下将以应用较多的信托债权融资为例说明。 理财 近年来，各行纷纷加大理财产品及其业务模式的创新，加快了理财业务发展，同业竞争日趋激烈。目前，我行人民币理财业务规模在四大行中最少，并在发行效率和产品线方面与同业存在较大差距。2009年以来，面对我行理财业务被边缘化，高端个人客户和公司客户大量流失的困境，据了解，目前工行、建行都已授权厦门分行自主发行成熟的信托理财产品，一定额度内分行审批，只需要报备总行。其中工行厦门分行信托理财产品开发权限10亿元，建行厦门分行更是成立“思创理财工作”，专门研发以信托贷款为主的资产池理财产品，投资对象为建行授信支持项目的，全部由分行自主决策，没有规模限制。为了扭转竞争劣势、满足高端客户需求、拓宽金融服务渠道、创造新的中间业务收入来源，加快理财产品的研发显得十分必要。 聚宝盆信托融资理财产品就是将客户的融资需求与理财需求在我行的安排或撮合下，通过信托平台实现对接。 产品创意详述 适用目标客户群及应用领域 信托融资 信托融资业务是在我行自营融资服务之外，向我行优质客户或拟拓展优质客户提供的融资顾问服务，目标客户如下： （1）、按我行目前的贷款利率等授信条件暂时无法发放贷款的客户，即使是执行基准下浮10％的价格，企业仍不认可的； （2）、我行已与客户建立信贷关系，但企业与我行关系不深入，未充分用信的客户； （3）、我行传统优质客户，企业经营良好，目前受到他行激烈竞争的客户。 为不影响我行经营利润任务和信贷投放计划，对于我行贷款有投放空间和可能性的客户，原则上不作为信托融资目标客户。 理财 理财目标客户群相当广泛，只要资金来源合法、有理财投资需求的机构客户和个人客户均可作为目标客户。 产品主要功能详述 聚宝盆信托融资理财产品通过信托融资和理财两个业务的结合，可以满足融资客户和理财客户需求，特别是激烈竞争的战略性重点客户，密切银企关系。 该产品的基本运作模式为：由我行发起一个理财产品，对我行理财客户定向或不定向发售募集资金；同时由我行作为单一资金委托人，信托公司作为受托人，通过信托贷款的方式将募集资金发放贷款给融资客户，交易结构图如下： 产品创意分析 产品创新点分析 在银行直接对客户提供融资的服务之外，拓宽了服务方式和渠道，对于暂时达不到银行授信或贷款支持的优质客户，可以通过信托融资满足客户的个性化融资需求，避免优质信贷客户流失，进一步加深银企合作关系，由于信托贷款利率目前不受最低可按基准利率下浮10％的限制，甚至可以通过该产品以低成本的信托贷款置换他行较高成本的贷款，为我行新增投放创造机会，稳定和提高我行的贷款市场份额。 通过与理财资金的对接，满足高端理财客户的投资需求，树立农业银行代客投资运作的良好品牌和社会形象。 聚宝盆信托融资理财产品类似银行表外业务，不占用我行资金成本，通过将融资与理财业务的完美衔接，在商业银行的基础融资服务之外拓展新的业务领域。我行通过这个产品还可获得可观的中间业务收入，对于改善我行业务收入结构有重要的意义。 新产品与现有相关产品的关系 信托融资理财产品与我行现有产品没有必然联系，但信托融资理财产品的运作必须参照我行自营贷款的业务规程操作，并且信托融资可与银行贷款无缝衔接，最大限度满足融资客户的需求。 新产品市场前景预测 从今年理财市场发展情况来看，银行理财产品发行已经跨越万亿级大关，甚至超过同期基金发行金额，成为目前社会投资的重要渠道，市场前景巨大。信托融资也已成为当前银行满足优质信贷客户个性化融资需求的有力手段，工行今年已运作约1400亿信托融资，建行从理财产品的发行类型来看，其信贷资产与信托贷款类理财产品占绝大多数，规模超过2000亿。下半年我国信贷增量预计将大幅下降，工行与建行都已基本锁定下半年新增贷款的额度，另外包括央行对流动性以及信贷规模的收缩等因素将有助于信托融资理财产品的发行。 新产品定价及成本效益分析 1、