流动资产与利润分配管理练习.doc

流动资产管理 一、单项选择题。1.企业信用政策的内容不包括（ ）。A.信用期间 B.信用标准 C.现金折扣政策 D.收帐政策【正确答案】?D 【答案解析】?信用政策包括：信用期间、信用标准和现金折扣政策。 .企业置存现金的原因，主要是为了满足（?????? ）。A.交易性、预防性、收益性需要?????????? B.交易性、投机性、收益性需要C.交易性、预防性、投机性需要?????????? D.预防性、收益性、投机性需要? 【正确答案】?C 【答案解析】?企业置存现金的动机主要有三个：交易性、预防性、投机性需要。现金属于流动性最强，盈利性最差的资产，所以，企业置存现金的原因不可能是出于收益性需要。 .在存货经济批量模式中，（ ）的变化与经济批量的变化同方向。A.订货提前期????????? B.保险储备量???????? C.每批订货成本?????? D.每件年储存成本? 【正确答案】?C 【答案解析】?存货经济批量Q= （2KD/Kc）开方，其中，K表示的是每批订货变动成本，所以，每批的订货成本与经济批量的变化同方向。 .预计赊销额将由6000万元变为9000万元，收账期由60天变为90天，变动成本率为80%，资金成本率为10%，则该企业应收账款占用资金的应计利息增加额为（??? ）万元。A.80??????????????????? B.180??????????????????? C.100?????????????????? D.50? 【正确答案】?C 【答案解析】?原来应收账款占用资金的应计利息＝6000/360×60×80％×10％＝80（万元）变化后应收账款占用资金的应计利息＝9000/360×90×80％×10％＝180（万元） .在最佳现金持有量的存货模式中，若每次证券变现的交易成本降低且预期现金需要总量也降低，则最佳现金持有量（ ）。A.降低??????? ???? B.升高????????????????C.不变??????????? D.无法确定? 【正确答案】?A 【答案解析】?最佳现金持有量Q= （2TF/K）开方，其中，T表示一定期间内的现金需求量，F表示每次出售有价证券以补充现金所需要的交易成本，K表示持有现金的机会成本，即有价证券的利率。 .?研究保险储备的目的，就是要找出合理的保险储备量，使（?? ）最小。A.存货总成本 B.缺货成本C.缺货成本和保险储备成本之和D.经济批量相关总成本? 【正确答案】?C 【答案解析】?研究保险储备的目的，就是要找出合理的保险储备量，使缺货或供应中断损失和储备成本之和最小。与保险储备相关的总成本＝缺货成本＋保险储备成本，因此选C。 .对信用期间叙述不正确的是（??? ）A、延长信用期会使销售额增加，产生有利影响B、延长信用期会增加应收账款C、延长信用期一定会导致利润增加????????????? D、延长信用期会增加坏账损失和收账费用? 【正确答案】?C 【答案解析】?延长信用期会使销售额增加，产生有利影响；与此同时，应收账款、收账费用和坏账损失增加，会产生不利影响。因此，延长信用期不一定会导致利润增加。、某企业年销售收入为1000万元，信用条件为“1/10，n/50”时，预计有20%的客户选择享受现金折扣，其余客户在信用期付款，变动成本率为60%，资金成本率为8%，则应收账款机会成本为（）元。（1年按360天计算） A.78000 B.65000 C.56000 D.93333.33 [答案]：C[解析]：该企业应收账款平均收账期＝10×20%＋50×80%＝42（天），所以，应收账款机会成本360×42×60%×8%＝56000（元）。 【正确答案】：C【答案解析】：该企业应收账款平均收账期＝10×20%＋50×80%＝42（天），所以，应收账款机会成本360×42×60%×8%＝56000（元）。 参见教材第156页相关知识点。 【该题针对“应收账款信用政策”知识点进行考核】 在应收账款管理中，下列说法中不正确的是（）。 A.应收账款的主要功能是增加销售和减少存货 B.应收账款的成本主要包括机会成本.管理成本和坏账成本 C.监管逾期账款和催收坏账的成本会影响公司的利润 D.信用期的确定，主要是分析改变现行信用期对成本的影响[答案]：D[解析]：信用期的确定，主要是分析改变现行信用期对收入和成本的影响。所以选项D的表述不正确。 【正确答案】：D【答案解析】：信用期的确定，主要是分析改变现行信用期对收入和成本的影响。所以选项D的表述不正确。参见教材第152页。 【该题针对“应收账款日常管理”知识点进行考核】 甲企业使用5C信用评价系统，