投资理财工具试卷.ppt

* 湛江市政府在做政府工作汇报的时候提出，湛江五年崛起，2017年首先迈进广东经济发展第二梯队。 习近平总书记提出的，海上丝绸之路，一路一带。 时代背景 2013224237 * 徐闻县地产 2013224237 * 徐闻县地产 2013224237 * 徐闻县地产 2013224237 * 徐闻县地产 2013224237 * 2020年，跨越琼州海峡 连接湛江海口的琼州海峡跨海大桥建成通车，成为陆地通往海南岛的必经之路。 以上所有仅代表本人的分析，如有不妥之处，请老师同学们指正！ 谢谢！ 2013224237 * 谢 谢 人有了知识，就会具备各种分析能力， 明辨是非的能力。 所以我们要勤恳读书，广泛阅读， 古人说“书中自有黄金屋。 ”通过阅读科技书籍，我们能丰富知识， 培养逻辑思维能力； 通过阅读文学作品，我们能提高文学鉴赏水平， 培养文学情趣； 通过阅读报刊，我们能增长见识，扩大自己的知识面。 有许多书籍还能培养我们的道德情操， 给我们巨大的精神力量， 鼓舞我们前进。 现在贷款利率和外币存款已经逐步放开，人民币存款利率放开也在进程中，竞争日益激烈，存贷差缩小，银行主业发生变化，零售及中间业务将突飞猛进，而如何更好为客户进行理财服务，是我们零售业务发展的基石。 * * ? 分红保险的意义 1、分红产品的出现也是市场环境变化的结果，特别是低利率 投资环境的产物。 2、对保险公司而言，既满足了客户的需求，同时也赋予了公 司相对较大的投资选择空间 。 3、对投保人而言， 1) 保证利益部分的权益不受任何影响； 2) 可以分享公司经营的成果。特别是在投资市场回升的情况下，客户将有权分享公司实际投资回报高于预期部分的收益； 3）可以在相当程度上抵御通货膨胀的影响。 2013224636 * ? 红利的来源 1、分红保险的红利来源于“三差”，即 利差=实际投资收益（率）-预定投资收益（率） 死差=预定死亡赔付-实际死亡赔付 费差=预定费用-实际费用 2、分红金额是依据保险品种、保额、保险费、投保年龄、缴费期限及被保险人性别（以及吸烟非吸烟）等多种因素确定的。 3、分红保险的红利依赖于保险公司分红保险业务的经营状况。 2013224636 * 分红保险的优势： 符合保险市场中消费者的心理 具有投资和保障的双重功能 投保简单，便于销售 2013224636 * 分红保险的劣势： 保障功能相对弱化 分红的不确定性 部分险种承保利润过低、投资压力增大 2013224636 * 分红保险=银行存款？ 错！ 分红保险可分配的红利是不确定的，没有固定的比率，分红水平主要取决于保险公司的经营成果，消费者不要将分红保险产品与其他保险产品或金融产品(如国债、基金、银行存款等)作片面比较 2013224636 * 理财保险没有固定的预定利率，客户的投资收益具有不确定性，但其有固定的保障作为保险保障，可以作为我们理财规划中的一种保障。 2013224636 * 大纲 理财基本概念和基本原则 主要投资工具介绍 银行存款 保险 股票 房地产 * 股票是股份公司为筹集资金而发行给股东作为持股凭证并借以取得红利和股息的一种有价证券 收益不确定 流动性高 风险性高 对投资者要求高 定 义 特 征 投资工具3–股票 2013224607 * 成本 股票投资的成本是由机会成本与直接成本两部分构成的： 1）机会成本 当投资者打算进行投资时面临着多种选择，如选择了股票投资，就必然放弃其他的投资，即放弃了从另外的投资中获取收益的机会，这种因选择股票投资而只好放弃别的投资获利机，就是股票投资的机会成本。 2013224607 * 2）直接成本。 直接成本是指股票投资者花费在股票投资方面的 资金支出，它由股票的价格、交易费用、税金和 为了进行有效的投资，取得市场信息所花费的开 支四部分构成。 2013224607 * ? 影响股票投资价值的因素 内部因素 公司净资产 盈利水平 股利政策 股份分割 资产重组 外部因素 宏观经济因素 行业因素 投资者心理预期 2013224607 * 收益 股票投资的收益是由“收入收益”和“资本利得”两部分构成的： 1）收入收益 收入收益是指股票投资者以股东身份，按照持股的份额，在公司盈利分配中得到的股息和红利的收益。 2）资本利得。资本利得是指投资者在股票价格的变化中所得到的收益，即将股票低价买进，高价卖出所得到的差价收益。 2013224607 * * 定理一： 没有人能够预测股票市场的短期走势。 定理二： 股票市场的长期走势取决于经济的发展情况