信用卡风险管理及利润增进.doc

信用卡风险管理及利润增进未来的十年中，中国银行业将面临根本性的转型，全行业利润可望保持10％的增长速度，但利润来源将发生重大变化，以信用卡业务为代表的个人银行业务利润将以更快的增长速度从而提高其在全行业利润中的比重。由于信用卡业务在2007年以后将在中国本土展开真正的国际竞争，因此如何通过提高风险管理能力来确保信用卡业务利润增进，将可能成为中国的商业银行的分水岭。 风险管理――信用卡市场的表决器 信用卡业务本身所独有的无担保循环信贷的产品特性、透支贷款实际发生的非计划性、无固定场所、授信个体多、单笔金额小等特点，决定了它是一种风险程度较高的银行业务；然而信用卡相对较高的透支利率，又使其能够产生远高于其他银行业务的丰厚收入。面对这种所谓“高风险、高回报”的产品特性，银行是否具有平衡其风险与收益的能力将成为能否竞争制胜的关键。 信用卡业务是一些国际领先银行的重要赢利来源之一，经营良好的信用卡业务净资产回报率比传统的信贷业务高出一倍以上，如全球最大发卡银行的花旗银行，2004年信用卡业务净盈利100亿美元，加上坏账拨备100亿美元，实际毛利达到200亿美元，占其赢利的1／3。而对于一些风险管理水平处于低位的发卡银行而言，如果风险控制不当，信用卡业务就成了他们的滑铁卢。如美国Providian因其对“次优信用”(Sub-primer)者目标市场客户群体的风险控制不当，导致利润大幅下降，股票价格下落95％以上。GE信用卡公司由于对信用损失率估计过低，导致贷款利率不配套，最终造成亏损，在其利用数据库进行市场营销时，部分非目标客户被混入发卡对象，进一步抬高了总体坏账率。First USA／BankOne在合并的时候，顾客的付账不能及时在计算机系统内得到体现，而被收迟交费，由于客户服务代表无法更正系统错误，造成许多顾客愤然离去。NextCard曾被称为E-时代先锋的信用卡银行，但因为该公司在OCC的年检中被发现其把许多属客户故意拖欠不还的普通信用坏账归为“欺诈”损失(“欺诈”损失被归纳于一次性损失，财务上不需要相应的储备金)而被要求大量增加储备金来预备将来的信用损失，导致NextCard丧失流动资金，不得不宣布破产。上世纪90年代以来，韩国很多信用卡公司盲目发展和疏于管理，导致2003年9月末已有350万韩国人未能按期还款，占韩国工作人口的16％，其“信用不良客户群体”大约有三个群体，一为青少年，二为下岗失业人员，三为专“吃”信用卡的人。事实证明，尽管信用卡业务经常被列为“高风险、高回报”的产品，但由于风险与回报平衡点的不易确定性，相同的风险往往对应着不同的回报，在信用卡领域，缺乏风险偏好和容忍度控管的“高风险”不可能带来“高回报”。 按照个人年收入分别超过4500美元和9000美元的标准，中国城镇居民中的“大众富裕”人群和富裕人群总数已达到1500万，而且该客户群的数量每隔四年将翻一番。但目前信用卡持卡人仅占中国内地消费者的0．5％，相比之下中国台湾地区的数字高达63％。到2010年中国将成为亚洲第二大个人金融服务市场，预计信用卡利息收益和商户手续费每年将增长50％以上，到2013年将达到50亿美元。在这个快速增长的市场里谁将占据有利位置对商业银行显然具有深远意义。未来的十年对哪些银行是“最好的时代的开端”，对哪些银行是“最坏的时代的开端”耐人寻味。 数据说话――把握信用卡风险的脉搏 信用卡业内有句俗语，“数据是王”(Data isking)，面对数百万级的客户群体只能“以数据说话”(Letthe data speak for itself)。一些国际领先银行在信用卡风险管理上遵循着这样的原则：“数据应作为关键的信息来源；信息作为了解客户的关键内容；要达到一致的无偏见地了解客户，客观性和控制是关键：要达到有效率的、客观的、控制下的实施，自动化是关键；检测和测量是量化评估、学习和调整的关键”。在当前国内信用卡业务的快速拓展期，“以数据说话”是当前国内商业银行通过风险管理实现利润增进的关键。信用卡管理者要转变经营观念，扭转喜欢冗长繁文的传统管理方式，注重数据分析，从事实出发，凭数据说话，及时进行市场消费趋势预测；及时跟踪信用卡项目实施，适时作政策重检；制订风险管理政策必须与市场反应息息相关。与之相关，数据仓库建设和数据挖掘能力的提升是“以数据说话”的必要条件。 “以数据说话”的核心是风险回报平衡点的把握(例如某跨国银行信用卡业务近年的风险回报平衡点是账面收益大于坏账金额的1．6倍)。在保证盈利的前提下，信用卡中心测试各种不同的管理策略，以得到丰富的数据来最优化预测回报率和贷款损失率之间的平衡点，以使客户准入门槛符合银行的风险偏好，并使风险回报平衡点被控制在银行既定的容忍度之内。这包括： 数据传