三次产业及中国经济波动及增长趋势的实证研究.pdfVIP

一44一 三次产业与中国经济波动及增长趋势 的实证研究 潘柳IJ全，，田7ly土’王玉霞 (南京师范大学商学院，江苏南京210023) 摘要：基于经典H-P滤波原理，通过技术分离经济时间序列中的波动要素与趋势要素，剔除短期波动 对长期趋势的影响，从而分析中国经济波动的基本特征。进而利用H．P滤波结果的相关系数分析GDP总 业与经济增长趋势。估算区间设为2013--2020年。 关键词：三次产业；经济波动；mP滤波技术；双对数模型 中图分类号：G312文献标识码：A The andGrowthTrendof and Volatility Three-industry China’SMacroeconomic Pan Yuxia Liuquan，Wang of Normal (School Business，N酬ingUniversity，N蚰jing210023，China) ontheclassicaltheoriesofH—P articlesestimatesfundamental ofchinas Abstract：Based method．this characteristicseconom． filtering ic with fluctuationelementandtrendelementineconomictimeseries and effectsfrom volatilityseparating bytechniqueeliminating short-termand trend．BasedonthecorrelativecoefficientsofH-P results．it thefluctuantcorrela· volatility long-term filtering analyzes tionbetweenGDPand in the of1978—-2011．Then．itsetsthedouble functionmodeltoestimate Three-Industryperiod logarithm growth trendofGDPand setsestimationofintervalfrom2013to2020． three—industry，which model fluctuation；H—Pmethod；Double Keywords：Three-industry；Economicfiltering logarithm 1计量方法与数据处理 起初用来分析美国战后经济景气状况。最早见于 1．1 H·P滤波(Hodrick-Presscott) H—P滤波理论假定经济时间序列由趋势要素与波动 由美国国家经济研究局(NBER)开发的H—P 要素两部分决定，其中，经济时间序列中的不可 滤波技术是一种时间序列在状态空间的分解方法， 收稿