金融投行行业分析-风险平价（Risk Parity）策略在 FOF 中的 应用 4.pdfVIP

[Table_MainInfo] 金融工程研究 证券研究报告 金融工程专题报告 2016 年08 月12 日 [Table_Title] 风险平价 （Risk Parity ）策略在FOF 中的 相关研究 [Table_ReportInfo] 《选股因子系列研究（十四）——交易行 为的波动和股票预期收益》2016.08.09 应用4 《风险平价（Risk Parity ）策略在FOF 中 [Table_Summary] 的应用5》2016.08.05 《绝对收益策略系列研究之二——商品 在本系列之前的所有平价组合中，都是用协方差矩阵，即资产的波动率和相关性， 期货套利策略》2016.08.03 度量风险。这种约定俗成的定义方式最大的优点是便于计算，却很难与投资过程中 的直观感受联系起来，大家似乎更习惯于将实际或可能遭遇的亏损作为风险高低的 评判标准。因此，在险价值（VaR ）、条件在险价值（C