国有银行脆弱性与金融结构扭曲的统计分析研究.pdfVIP

国有银行脆弱性与金融结构扭曲 的统计分析 陈 华 陈华 陈陈华华，男（1967－），山东省鱼台县人，经济学博士，教授，硕士生导师；现为山东经济学院财税金 融研究所所长,山东省第十届政协委员,国家自然科学基金委员会评审专家,山东省科学技术奖励评审专 家,山东省经济学会常务理事；研究方向为公共危机管理、财税金融政策等。 通讯地址：济南市二环东路7366号 山东经济学院财税金融研究所 邮编：250014 Tel：0531 （0 E-mail: chenhua6866＠163.com 内容摘要：转轨时期国有银行脆弱性是金融领域的一个热点问题，特别是对中国这样 一个制度变迁的发展中国家来说，国有银行脆弱性问题显得更为突出。国有银行脆弱性表 现在哪里，与金融结构扭曲有何内在关联，本文从统计角度系统研究。 关键词：国有银行脆弱性 金融结构扭曲 统计分析 一、选题背景 转轨时期国有银行脆弱性是金融领域的一个热点问题，特别是对中国这样一个制度 变迁的发展中国家来说，国有银行脆弱性问题显得更为突出。银行改革选择了渐进式的 制度变迁之路，以牺牲金融效率为代价获得了暂时的金融稳定，但也积累了许多矛盾和 改革难题。一方面，我国很多人没有认识到国有银行问题这么多，即使知道存在一些问 题，但也未必认识到问题的严重程度；另一方面，国有银行脆弱性到底到了什么程度， 制度根源何在，如何预防和化解，中国目前仍缺乏系统、全面的深入研究。因此，转轨 时期国有银行脆弱性研究具有深远的理论意义和积极的现实意义。 银行脆弱性引发的银行危机越来越频繁，涉及范围越来越广，持续时间越来越长， 处置难度越来越大，处置成本也越来越高。银行脆弱性具有马太效应的负外部性，造成金 融市场失灵，资源配置效率受损，难以实现帕累托优化配置。再加上银行脆弱性具有传染 性，可以从一家银行传染给另一家银行，甚至从这个国家的银行传染给另一个国家的银行， 显现“放大性”、“羊群效应”等，造成可怕的后果。可见，银行脆弱性威胁着银行的生存 与发展，不利于金融稳定和金融可持续发展；不利于动员国内外储蓄，造成财政政策和货 币政策的扭曲和失灵；银行脆弱性不仅对经济有严重的不利影响，而且有可能引发经济危 1 机甚至社会危机。必须站在可持续发展和国家安全的高度来认识银行脆弱性，无论怎样强 调其重要性都不为过。金融是现代经济的核心，银行是金融体系的核心，银行安全是国家 安全的核心。研究银行脆弱性，是为了预防银行危机的发生，提高银行配置资金的效率； 提倡正视银行脆弱性，是为了解决中国银行面临的困难，帮助其早日走出困境，因此，研 究银行脆弱性，充分发挥金融对经济的“催化剂”、“助推器”等能动作用，确保国家经济 安全、政治稳定、社会安定，具有重要现实意义。 二、国有银行脆弱性表现的主要指标分析 国有银行资产负债规模超高速扩张，同时其脆弱性不断堆积，主要表现在不良贷款 多、资本实力差、资本充足率低、呆帐准备金提取不够、盈利能力差等方面。 （一）不良贷款情况 中国银行业不良贷款(NPL,Non-performingLoan)有多少，一直是笔糊涂账。按五级分 类标准，国有银行的不良贷款率很高（见表1）。以 2001年为例，五级分类口径四大国有 银行NPL 余额21552 亿元，不良贷款率31.04%；四级分类口径对应的NPL 余额17850 亿元，不良贷款率25.5%。两个标准统计造成的“剪刀差”绝对额高达3702 亿元，相对 额相差5.54个百分点。 表1 国有银行五级分类不良贷款情况 单位：亿元 年份 贷款余额 NPL余额 NPL比年初增减 不良贷款率% NPL比年初增减% 2000 63162 21077 － 33.37 － 2001 69434 21552 475 31.04 －2.3