[PPT模板]财务指标分析.ppt

公司简介：????天津中新药业集团股份有限公司（以下称“本公司”）是于1996年在中国天津市成立的股份有限公司。1997年，本公司在新加坡证券交易所发行普通股S股；2001年，本公司在中国上海股票交易所发行普通股A股。本公司及其子公司（以下称“本集团”）的主要业务为生产及出售中药、西药、保健品及医疗器械。 经营范围：????中药材、中成药、中药饮片、西药制剂、化学药品原料药制造、化学药品制剂、新草药、医疗器械、营养保健品、化学试剂加工、制造、批发、零售；中药外配加工、包装印刷；卫生用品、健身器材、生活及环境卫生用消毒用品、药物护肤产品、日用百货、服装、鞋帽、家用电器、日用杂品、烟、酒（黄酒、酒精）糖、茶、饮料品、蜂产品代购、代销、批发、零售；仓储、货物运输、宣传广告、技术开发、转让、经济信息咨询服务、房屋租赁；计算机及软件、分析仪器的代购、代销、批发、零售；计划生育用品零售；药用设施租赁；经营本企业自产产品及技术的出口业务；经营本企业生产所需的原辅材料、仪器仪表、机械设备、零配件及技术的进口业务（国有限定公司经营和国家禁止进出口的商品及技术除外）；经营进料加工和″三来一补″业务；（下列项目由分支机构经营：医疗包装材料、畜用药、饵料添加剂、饲料、饵料、畜禽药品制造、饲料添加剂制造、牲畜饲养、淡水动植物养殖、餐饮、会议服务、麻醉药品（限罂粟壳）、医疗用毒性药品（以上经营范围内国家有专营专项规定的按规定办理）。 主营:中药材、中成药、中药饮片、西药制剂、化学药品原药、制剂、医药保健品的加工、制造、批发和零售。 资产负债表 利润表 现金流量表 一、偿债能力分析 （一）短期偿债能力分析 1、流动比率=流动资产/流动负债 =115.29% 一般情况下，流动比率越高，说明企业短期偿债能力越强，债务人的权益越有保证。国际上通常认为，流动比率的下限为100%；而流动比率等于200%时较为适当，它表明企业财务状况稳定可靠，除了满足日常生产经营的流动资金需要外，还有足够的财力偿付到期短期债务。而该企业的流动比率略高于下限，离适当的标准差距较大，说明它的短期偿债能力不好，应采取措施，以提高其短期偿债能力。 2、速动比率=速动比率/流动负债 =76.27% 一般情况下，速动比率越高，说明企业偿还流动负债的能力越强。国际上通常认为，速度比率等于100%时较为适当。如果速动比率小于100%，必然使企业面临很大的偿债能力。如果速动比率大于100%,尽管企业偿还的安全性很高，但却会因企业现金及应收账款占用过多而大大增加企业的机会成本。该企业的速度比率比小于100%，说明企业偿债能力需要加强。 （二）长期偿债能力分析 （二）长期偿债能力分析 1、资产负债率=负债总额/资产总额 =45.60% 一般情况下，资产负债率越小，说明企业长期偿债能力越好。从债权人来说，该指标越小越好，这样企业偿债越有保证。保守的观点认为资产负债率不应高于50%，而国际上通常认为资产负债率等于60%时较为适当。该企业的资产负债率在保守范围内，但不到国际上的标准范围。 2、产权比率=负债总额/所有者权益总额 =83.84% 一般情况下，产权比率越低，说明企业长期偿债能力越强，债权人权益的保障程度越高、承担的风险越小，企业应在保障债务偿还安全的前提下，应尽可能提高产权比率。 二、营运能力分析 （一）流动资产周转分析 1、应收账款率=营业收入/平均应收账款余额 =5.44 一般来说，应收帐款周转率越高越好,表明公司收帐速度快，平均收账期短，坏帐损失少，资产流动快，偿债能力强。 2、存货周转率=营业成本/平均存货余额 =5.88 一般来讲，存货周转率越高越好，存货周转率越高，表明其变现的速度越快，周转额越大，资金占用水平越低。 3、流动资产周转率=营业收入\平均流动资产总额 =2.04 在一定时期内，流动资产周转次数越多，表明以相同的流动资产完成的周转额越多，流动资产利用效果越好。 （二）固定资产周转分析 1、固定资产周转率=营业收入\平均固定资产净值 =3.19 一般情况下，固定资产周转率越高，表明企业固定资产利用越充分，同时也能表明企业固定资产投资得当，固定资产结构合理，能够充分发挥效率；反之，如果固定资产周转率不高，则表明固定资产使用效率不高，