企业股权融资与私募基金对接需要关注的问题剖析精选.pptVIP

标准化的投资项目评价体系 * 标准化的风险控制流程 * 成功上市项目—(案例,仅供交流用) * 上海XX的合作伙伴 * 基金条款 * 基本条款（续） * 基金运营原则 * 基金管理架构 * 所投项目退出机制 * 基金认购流程 * 投资者利益保护 * 风险提示 * 风险提示（续） * 我国企业股权融资的一般流程 在一般情况下, 企业股权融资流程包括: 一是： 聘请专业的投资银行或其他中介机构作为融资顾问; 二是： 向潜在投资人提交企业股权融资备忘录（或称商业计划书）; 三是： 投资人进行尽职调查,包括律师的尽职调查、会计师的审计等; 四是： 融资价格（或称PE倍数）、双方权利义务与其他重要问题的谈判; * 我国企业股权融资的一般流程(续)  五是：与投资人签署投资协议书（合同）; 六是：股权投资人行使股东权利,通过股东会、董事会等控制或参与企业管理; 七是：根据企业情况,股权投资者和原有股东对双方股权比例等进行进一步调整; 八是：一些股权投资者通过转让给其他股权投资者、原有股东或上市等方式实现资本退出和盈利,也有一些股权投资者(主要为产业投资者)会继续保留自已拥有的企业股权,甚至进一步提高持股比例,乃至最终由参股变为控股。 * 企业股权融资备忘录的作用 企业股权融资备忘录（或称商业计划书）作为股权融资的一个纽带，把融资需求和投资需求有机地结合起来，企业股权融资成功后，获得了稳