BOT投融资方式汇编.pptVIP

BOT投融资模式 BOT投融资方式作为外国私人资本参与东道国基础设施建设的一种投资方式，自20世纪80年代在土耳其产生以来，很快在世界各地盛行，著名的BOT项目有英吉利海峡隧道、香港东区隧道、马来西亚高速公路、菲律宾的电厂项目等。 我国自20世纪90年代以来也开始采用BOT方式加快基础设施建设，如广东沙角B电厂、广西来宾电厂二期工程、湖南长沙电厂一期工程、上海延安东路隧道等项目。 法律文件主要是：对外贸易经济合作部1995年发布的《关于以BOT方式吸收外商投资有关问题的通知》；1995年国家计委、电力部、交通部同年联合发布的《关于试办外商投资特许权项目审批管理有关问题的通知》；国家计委、国家外汇管理局1997年联合发布的《境外进行项目融资管理暂行办法》。 一、BOT（Build-Operate-Transfer）的概念 一国政府或其授权的政府部门经法定程序通过特许权协议将国家拥有的特定基础设施或工业项目的筹资、投资、开发、建设、营运、管理和使用的垄断权在一定时期内赋予给本国或外国民营企业集团（项目主办人或项目发起人），政府保留该项目、设施最终所有权及其相关自然资源永久所有权，由民营企业集团或项目财团建立项目公司并按照政府与项目公司签订的项目协议投资、开发、建设、营运、管理特许 项目，以营运所得清偿项目债务、收回投资、获得利润，在特许权期限届满时将该项目、设施无偿移交给所在国政府。 二、特点 1、适用领域是关系东道国国计民生的公共设施、公益事业项目和在国民经济中起重要作用的大型工业项目。 2、民营企业与政府签订特许权协议 3、政府是BOT项目的最终所有人和相关自然资源的始终所有人。 4、BOT项目的合同安排与当事人众多、法律关系复杂。 三、BOT项目的主要当事人 1、政府 在特许权协议中要承担相应的义务如：保证购买使用BOT项目设施提供的部分或全部产品或服务、保证不实行国有化、保证不竞争等等。 2、项目公司 项目的发起人 一般是国际公开招标的中标人，中标后项目发起人为建设、经营特许权项目而组建项目公司。 项目公司是一个独立的法律实体，具有独立的法律人格。 项目公司的股东包括项目的发起人、承建商、经营商、供应商、用户等。 项目公司是特许权协议的一方当事人。 3、贷款人 4、建设公司 5、运营商 6、供应商 7、用户 四、BOT协议的结构 1、特许权协议 是东道国政府允许民营企业，尤其是外国投资企业享有投资、建设、营运整个BOT项目的重要法律依据，是其他所有BOT项目相关协议的基石。 特许权协议的内容： 1）一般条款，包括特许权的目的、范围、期限、特许权赋予的条件与程序、项目的所有权、特许权转让与调整等事项。 2）关于BOT项目的筹资、建设、运营、移交阶段的当事人的具体权利义务和责任，包括设施竣工时应达到的技术标准、对项目提供的商品或服务的质量标准、 与现有设施的配套、工期及延误工期的责任。 3、项目的财税、外汇事宜。 4、其他必备条款，如保险、特许协议的变更与终止、不可抗力、争议解决办法、争议解决所适用的法律等。 特许权协议的性质 民事合同还是行政合同 国内法契约还是国际法契约 2、参股协议 3、贷款协议 由项目公司与国际银团等贷款者之间签订。 4、其他如：保险合同、设备燃料的供应合同等。 4、工程承包合同和经营管理合同 5、产品或服务购买协议（排水协议） 五、其他BOT投资方式 1、BOOT（Build-Ｏwn-Ｏperate-Transfer） 2、BOO （Build-Ｏwn-Ｏperate） 3、BTO（ Build-Transfer－Ｏperate ） 4、BLT（ Build- Rent－Transfer ） * *