利率市场化视角下的城市商业银行经济 资本管理研究 ——以zjy商业银行为例-research on economic capital management of urban commercial banks from the perspective of interest rate marketization - taking zjy commercial bank as an example.docxVIP

摘要商业银行是经营信用和风险的特殊企业，资本及其充足性是商业银行抵御风险与安全运营的前提，资本管理已逐渐成为约束商业银行经营行为的必要机制。1988年巴塞尔资本协议Ⅰ发布后，各国监管当局将资本充足率作为对商业银行进行监管的核心指标，并在巴塞尔资本协议Ⅱ与巴塞尔资本协议Ⅲ的修订过程中，持续完善并不断深化相关监管理念，建立起资本管理与风险管理的紧密联系。中国银行业监督管理委员会（简称中国银监会）2013年1月施行《商业银行资本管理办法（试行）》（简称《商业银行资本管理办法》），旨在促进我国商业银行创造条件建立将经济资本管理作为核心工具的全面风险管理体系与资本管理体系。目前，由于所面临的市场环境、监管环境以及竞争格局发生巨大变化，业务管理与风险管理的双重压力日益凸显，资本消耗是否能够带来切实的价值创造，已成为我国各类型商业银行共同关注的焦点。在我国利率市场化改革已基本完成的宏观背景下，以提升风险管理能力、实现业务转型为目标开展经济资本管理，对ZJY商业银行而言，具有相当的现实意义与应用价值。本文基于ZJY商业银行按照《商业银行资本管理办法》相关规范开展的以信用风险相关计量模型开发为基础的新资本管理达标项目建设规划进行详细分析，以期向ZJY商业银行等小型城市商业银行（简称城商行）提供针对经济资本计量与配置以及经济资本相关绩效评估和考核等方面具有一定实用性与可操作性的具体思路。本文首先结合巴塞尔系列资本协议的发展与我国资本充足率管理监管思路的变化，梳理国内外经济资本管理相关文献，并针对利率市场化相关理论与文献进行简单介绍。其次，在简述商业银行经济资本管理体系与我国资本充足率监管规范的基础上，区分商业银行的不同类型，对我国国有大型商业银行、股份制商业银行、城商行典型性的经济资本管理主要方面进行介绍与归纳总结。再次，结合我国利率市场化改革进程及其对商业银行的影响分析，阐述SHIBOR在利率市场化改革中发挥的作用，通过SHIBOR不同期限品种、不同时期的变化趋势，预测利率市场化后的存款、贷款利率走势，进而从信用风险、市I场风险和操作风险三个方面，对我国利率市场化对商业银行经济资本管理的影响进行分析。再次，基于ZJY商业银行的资本管理现状，分析利率市场化对其信用风险、市场风险和操作风险相关经济资本管理的影响，提出ZJY商业银行经济资本管理方案，其中包括信用风险、市场风险、操作风险的经济资本计量范围，基于内部系数法、简单评级模型的信用风险经济资本、市场风险经济资本、操作风险经济资本以及经济资本总量的计量方法，经济资本相关风险考核工具、经济资本配置及其相关绩效评估和考核，并详细说明董事会、经营管理层及其相关专业委员会与职能部门、各经营机构等经济资本管理机制的组织架构。最后，简要总结论文的研究结论与创新点以及存在的局限性，结合三大风险、绩效评估和考核体系整合以及相关治理架构有效性的实现途径等方面，针对ZJY商业银行经济资本管理提出未来进行深入研究可能涉及的内容与主要方向。关键词：利率市场化；城市商业银行；经济资本管理；风险管理IIAbstractThecommercialbankisaspecialenterprisebasedonmanagementofcreditandrisk,anditscapitalanditscapitalsadequacyarethepremiseofitsreservingbufferagainstitsriskandsafety.BaselCapitalAccordⅠhaspromulgatedsince1988,CapitalAdequacyRatioisasthecoreofthecommercialbankssupervisionindicatorsbyregulatoryauthorities,andthereafterBaselCapitalAccordⅡandBaselCapitalAccordⅢarecontinuedtoimproveanddeepentherevisionprocess,themanagementofcapitalandriskofthecommercialbankarecloser.AdministrativeMeasuresfortheCapitalofCommercialBanks(forTrialImplementation)isputinforceinJanuary2013byChinaBankingRegulatoryCommission,inordertopromotegraduallythecomprehensivemanagementsystemofriskandcapitalofcommercialbanksinChinawiththeestablishingof