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浅谈公允价值优越性 　　提要历史成本计量属性作为工业经济的产物，历经一个世纪的风雨洗礼，并在工业化进程中一统天下，独领风骚。但随着经济全球一体化、信息化、知识化、网络化，使得历史成本在瞬息万变的会计环境中显得力不从心。著名会计学家查特菲尔德有句名言：“会计的发展是反映性的。”环境的变化无疑给公允价值的应用提供了契机。本文从财务概念框架出发，分析公允价值符合决策有用观的会计目标，认为公允价值不仅符合会计信息质量特征的相关性，也符合会计信息质量特征的可靠性，简单地说明了公允价值更符合会计要素的内涵，并对我国新准则的不足之处进行简单的评论。 　　关键词：公用价值；财务框架；新准则 　　中图分类号：F23文献标识码：A 　　 　　一、公允价值的应用背景 　　 　　伴随着人类生产活动的产生，运用自远古的结绳记事、绘图记事方法到近代近乎完美的复式簿记等方法，会计已成为通用的商业语言。但正如日本著名的会计学家井尻雄士所说，在这一漫长的历史过程中，计量始终是会计的核心。既然计量是会计的核心，那么在经济全球化、知识化、信息化、市场化，以及竞争加剧，风险和不确定性增强的环境下，历史成本所提供的面向过去成本，忽视未来价值的会计信息越来越不能及时和全面地反映经济环境的变化，并与经济决策越来越不相关，那么能够及时全面地反映现行和未来经济环境变化的公允价值就应运而生。 　　 　　二、国内外公允价值研究现状 　　 　　虽然美国著名的经济学家坎宁于1929年《会计经济学》一书中就提出的价值的直接计价法和间接计价法，和今天的公允价值是不谋而合的，但是直到上世纪七十年代末，GAAP才正式使用“公允价值”术语，2000年被奉为会计规范研究圭臬的SFAC第七辑《在会计计量中运用现金流量信息和现值》的发布，是会计发展史上的又一个里程碑。 　　我国关于公允价值的研究始于1995年前后，著名的会计学家葛家澍教授在1996年曾指出“今后，在财务会计计量领域，至少公允价值和历史成本将平分秋色”。黄世忠在1997年在《会计研究》发表了《公允价值会计，面向21世纪的会计模??》。但是，我国会计界对公允价值的理解还存在一些误区。 　　 　　三、从财务框架分析公用价值较之历史成本的优越性 　　 　　（一）公允价值的定义。IASC中，公允价值是：在公平交易中，熟悉情况的当事人双方自愿据以进行资产交换或负债清偿的金额。特别指出的是JWG特别强调公允价值可以分为现行买入价格和脱手价格。现行买入价格是指计量日为了取得一项资产将支付的金额或者从一项负债的发行中将取得的收入。现行买入价格，是指在计量日对持有资产将收到的金额或者是从所欠的负债中解脱出来将要支付的金额。对于金融工具来说，JWG认为是更相关的计量。 　　FASB指出，一项资产或负债的公允价值，是自愿的双方在当前的交易（不是被迫的或清算销售）中据以购买（承担）或销售（清偿）资产或负债的金额。 　　我国财政部制定的新准则中对公允价值的解释是：在公平交易中，熟悉情况的双方，自愿进行资产交换或清偿债务的金额。 　　公允价值是一种复合计量属性，主要包括现行成本、现行市价、可变现净值、未来现金流量的现值。经济学家认为现值是对价值的直接计量，是最好的计量属性。但在会计学中，由于未来现金流的时间分布、金额以及风险都有很大的不确定性，因此在会计实际操作中退而求其次，更多的是采用间接计价法，首先判断是否存在活跃市场，如存在可以用市场价来计量，如果不存在，那么就要再考虑现值计量；而经济学上恰好与之相反，是先考虑现值，然后再考虑存在活跃市场的市价。 　　（二）公允价值符合会计目标。会计目标是财务会计概念框架的起点，关于会计目标有两种不同的观点，即“受托责任观”和“决策有用观”。 　　委托责任观是基于委托代理理论的，在所有权和经营权分离以后，为了抑制或减少代理人出于自身利益而对会计信息进行随意操纵的败德行为，会计信息必须是客观的，因而强调以事实性数据为基础并具有可验证性。在这种观点下，在计量属性的选择上过去主要是采用历史成本计量属性。但是，历史成本一个致命的缺点是，一旦初始确认后就不再进行后续计量，历史成本的确认是建立在过去已经发生的交易或事项基础上的，是面向过去，由此导致的记录、计量、报告都是面向过去，而不是面向未来特别是历史成本采用的谨慎原则、实现原则，比如资产市价大于账面价值在谨慎原则下是不予确认的。因此，历史成本下，使得在瞬息万变的市场竞争环境中，所提供的会计信息越来越失去与经济决策的相关性。 　　早期规范会计理论中的归纳学派代表、被誉为“会计达尔文主义者”的会计学家利特尔顿一生坚持历史成本计量属性，他认为价值计量是不可靠的。但是，笔者认为历史成本在现在的环境下提供的信息也未必是可靠的。 　　有个典型的案