陕西华山旅游集团有限公司2018年度第一期短期融资券募集说明书word.docx

陕西华山旅游集团有限公司2018 年度第一期短期融资券募集说明书发行人：陕西华山旅游集团有限公司注册金额：人民币10亿元本期发行金额：人民币4亿元发行期限：365天信用评级机构：上海新世纪资信评估投资服务有限公司信用评级结果：主体评级：AA本期短期融资券信用评级：A-1评级展望：稳定担保情况：无担保主承销商兼 簿记管理人：二零一八年六月重要提示本期债务融资工具已在交易商协会注册，注册不代表交易商协会对本期债务融资工具的投资价值作出任何评价，也不代表对本期债务融资工具的投资风险作出任何判断。投资者购买本期债务融资工具， 应当认真阅读本募集说明书及有关的信息披露文件，对信息披露的真实性、准确性、完整性和及时性进行独立分析，并据以独立判断投资价值，自行承担与其有关的任何投资风险。董事会（或具有同等职责的部门）已批准本募集说明书，全体董事（或具有同等职责的人员）承诺其中不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性、及时性承担个别和连带法律责任。企业负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本募集说明书所述财务信息真实、准确、完整、及时。凡通过认购、受让等合法手段取得并持有本期债务融资工具的， 均视同自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履行义务，接受投资者监督。截至募集说明书签署日，除已披露信息外，无其他影响偿债能力的重大事项。目录第一章释义6第二章风险提示及说明8一、与本期短期融资券相关的投资风险8（一）利率风险8（二）流动性风险8（三）偿付风险8二、与公司经营相关的风险8（一）财务风险8（二）经营风险11（三）管理风险13（四）政策风险14第三章发行条款16一、主要发行条款16二、发行安排17第四章募集资金运用20一、募集资金主要用途20二、公司关于本次募集资金用途的承诺21三、偿债保障措施21第五章发行人基本情况23一、公司概况23二、公司历史沿革23三、发行人股权结构情况及实际控制人情况24四、独立性经营情况25五、重要权益投资情况及主要下属公司介绍26六、公司组织结构35七、公司治理结构35八、公司高级管理人员简介41九、公司主营业务情况分析43十、公司主要在建及拟建设项目58十一、公司发展战略规划62十二、公司所在行业发展现状及前景62十三、发行人在行业中的地位和竞争优势67第六章发行人主要财务状况69一、历史财务数据69二、主要财务数据及指标分析80（一）资产结构分析80（二）负债结构分析95（三）所有者权益结构分析101（四）偿债能力分析105（五）盈利能力分析106（六）资产运营能力分析108（七）现金流分析109三、有息债务110四、关联交易情况112五、发行人或有事项114六、受限资产情况115七、衍生产品、重大投资理财产品情况115八、海外投资情况115九、直接债务融资计划115十、诉讼情况115第七章发行人资信状况116一、信用评级情况116二、公司及子公司资信情况117第八章信用增进事项120第九章税项121一、增值税121二、所得税121三、印花税121第十章发行人承诺和信息披露安排122一、发行人承诺122二、信息披露机制122三、信息披露安排122第十一章违约责任与投资者保护机制125一、违约事件125二、违约责任125三、投资者保护机制125四、不可抗力131五、弃权131第十二章发行的有关机构132第十三章备查文件135一、备查文件135二、文件查询地址135附录发行人主要财务指标计算公式137第一章释义在本募集说明书中，除非文中另有所指，下列词语具有如下含义：发行人/本公司/公司/集团公司指陕西华山旅游集团有限公司本次注册总额度指本次短期融资券注册总额度为10亿元人民币本期短期融资券指发行额为10亿元人民币的陕西华山旅游集团有限公司2018年度第一期短期融资券短期融资券具有法人资格的非金融企业在银行间债券市场发行的，约定在365天内还本付息的债务融资工具主承销商指上海浦东发展银行股份有限公司本次发行指本期短期融资券的发行承销团指主承销商为本次发行组织的，由主承销商和分销商组成的承销机构余额包销指本期短期融资券的主承销商主承销协议约定在规定的发售期结束后将剩余票据全部自行购入的承销方式兑付款项指本期短期融资券的本金与本期短期融资券年度利息募集说明书指公司为本期短期融资券的发行而根据有关法律法规制作的《陕西华山旅游集团有限公司2018年度第一期短期融资券募集说明书》人民银行指中国人民银行交易商协会指中国银行间市场交易商协会上海清算所指银行间市场清算所股份有限公司市国资委指渭南市人民政府国有资产监督管理委员会主承销协议指主承销商与公司为本次发行签订的《陕西华山旅游集团有限公司非金融企业债务融资工具承销协议（2013版）》承销团协