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国内生产总值影响因素计量分析 　　关键词：国内生产总值；最终消费支出；资本形成总额；货物和服务净出口；外商直接投资；人民币 汇率 　　摘 要：中国经济的发展在多大程度上是内生的（国内消费，国内投资），还是外生的（国外 投资，净出口）。汇率又在多大程度上对中国经济发展有所影响。这些因素在中国国内生产 总值中各自又占有什么样的地位。通过计量分析试图对这些问题做一个浅显的分析。 　　中图分类号：F224.9 文献标识码：A 文章编号：1672-4755(2008)01-0090-03 　　 　　一、引言 　　 　　 由于当前的中国经济总体处于供大于求的情况，本文将通过总需求来表示国内生产总值。根 据宏观经济学理论，在开放经济中，对国内产出的总需求由消费、投资、政府购买以及净出 口构成。即有AD=C+I+G+（X-M）= C+I+G+NX，其中C代表消费，I代表投资，G代表政府购买 ，X代表出口，M代表进口，NX代表净出口（NX=X-M）。用Y表示国内生产总值，则有Y= C+I+ G+NX。 　　 本文将影响国内生产总值的因素分为内生因素（国内消费和国内投资）和外生因素（国外投 资和净出口），分别进行分析。并考虑汇率因素。 　　 文中使用居民消费价格指数对国内生产总值、最终消费支出、资本形成总额和货 物和服务净出口的数据进行了调整，用国内生产总值、最终消费支出、资本形成总额和货物 和服务净出口的数据除以居民消费价格指数分别得到各自的实际值，这使得各年数据具有了 可比性。经过一系列的调整后整理数据如下： 　　 　　 　　二、理论模型的设计 　　 　　 （一）模型变量的选择 　　 鉴于以上说明，选择国内生产总值作为被解释变量。最终消费支出、资本形成总额、货 物和服务净出口、外商直接投资和人民币汇率作为解释变量。用X1i表示最终消费支 出，X2i表示资 本形成总额，X3i表示货物和服务净出口,X4i表示外商直接投资(实际利用外资 金额),X5i表示人民币汇率，Yi表示国内生产总值。 　　 （二）建立模型 　　根据上文有：GDP=C+I+G+NX。又可得数据最终消费支出、资本形成总额和货物和服务 净出口分别和该式中的C、I、NX有所关联。基于数据的有限和操作的方便，将模型设计成 以下形式： 　　 Yi=β0＋β1X1i+β2X2i+β3X3i+β4X4i+β5X 5i+μi(1) 　　Yi――GDP总额；X1i――最终消费支出；X2i――资本形成总额；X3i ――货物和服务净出口；X4i――外商直接投资(实际利用外资金额)；X5i―― 人民币汇率(1美元兑换人民币)；μi――随机扰动项；β1，β2，β3，β4，β 5――待估参数；i――样本期数 　　（三）初步回归与参数估计 　　（四)模型的检验 　　 第一，经济意义检验。 从估计方程(2)中可以看出,β4＝－9.149018633e-104i的增加,国内生产总值反而减少了，这是不符合实际经济情况的，因此不能 通过经济意义检验，考虑需要做一定的调整和修正。 　　 　　第二，统计检验。 t统计量检验的是某个系数是否为0（即该变量是否不存在于回归模型中）。由图1可以 看 出，常数C、变量X4和X5的t-Statistic值分别为-0.401056，-0.415074和0.122090。这说明 常数C、变量X4和X5的系数不显著。而其他变量的系数很显著。常数C的p值为0.6940， X4的 p值为0.6840，X5的p值为0.9044，都大于0.05，故接受原假设。X1、X2、X3的p值都小于0.0 5，则其对应系数显著不为0。 统计量是对回归式中的所有系数均为0的假设检验。显然，回归结果中统计量的p值为0. 000000，小于0.05，说明至少有一个解释变量的回归系数不为0，方程（2）总体上的线性关 系是显著的。 回归结果显示，可决系数R2为1.000000，调整的可决系数R2也为1.000 000，模 型有极高的拟合优度。当D.W.值在2左右时，模型不存在一阶序列相关。初步回归结果显示= 3.063609，存在一阶序列相关。 　　 　　 　　三、模型的修正 　　 　　（一）异方差 　　第一，异方差的检验。一是怀特(White)一般异方差检验。 图2中Obs*R-squared的p值为0.048695，小于0.05，可以认为存在异方差。 　　 二是格莱泽检验。先生成一个新序列aresid，是原始回归模型中的残差的绝对值。根据散点 图，作残差的 绝对值对Yi的回归，结果如上。 　　 　　该估计结果无法确切表明，残差绝对值和Yi存在一定的关联性。Y i的t统计量的p值为0.0058大于0.05,F统计量的p值为0.005762也大于0