招行外汇期权买卖介绍.pdfVIP

招商银行外汇期权买卖推介 　 　 招商银行福州分行零售银行部财富管理中心 　招行外汇期权是一种什么样的投资方式？ 不仅涨了能赚钱，下跌的时候也能赚到钱 市场波动很大，是汇市的30倍左右，股市的 10倍左右 市场是一个透明的、没有恶意操纵的市场 价格走势有一定的规律可循 网上24小时交易，可随时买卖 期权实例：英镑/美元看涨期权（执行价1.8331,9月29日到期） 什么是外汇期权 外汇期权是一种权利，期权买方拥有在指定日期 按照指定汇率(执行汇率）买入特定货币的权利。 这种权利的价格就是期权费 期权的价格（期权费）随时根据市场价格的变动 而变动 投资者可以在到期之前随时卖出，而无需等待到 期日决定是否行使权力 欧元期权报价（报价日期：06年8月18 日） 欧元/美元看涨期权合约（0019号）的含义 买入该合约的投资者预计欧元会上涨 买入合约的价格为2.1690美元/份 卖出合约的价格为2.0990美元/份 一份合约代表投资者有权在06年9月29 日按照1.2711的价格卖出美元，买入 100欧元 买入看涨期权损益图 收益 预期收益 执行价格 即期汇率 盈亏平衡 最大损失-期权费 45 ° Loss 欧元/美元看跌期权（0020号）的含义 买入该合约的投资者预计欧元会下跌 买入合约的价格为0.7425美元/份 卖出合约的价格为0.6725美元/份 一份合约代表投资者有权在06年9月29 日按照1.2711的价格卖出100欧元，买 入美元 买入看跌期权损益图 预期收益 执行汇率 即期 汇率 最大损失－期权费 45 ° 预期 损失 招行期权合约买卖是如何盈利的？ 交易产品：06年9月29 日到期的执行价格为 1.2711的欧元/美元看涨期权 客户8月18 日以2.1690美元/份的价格买入 1000份，投资金额2169美元，当时欧元汇率 1.2821，当天欧元汇率由1.2821上升至 1.2950，客户持有的期权价卖出价格上涨到美 元/份上涨至3.0550美元/每份，客户当日卖出， 获利859美元，收益率达到39% / / / / 货币对 欧元 美元 英镑 美元 美元 日元 澳元美元 标的金额 100欧元 100英镑 100美元 100澳元 （每份合 约） 看涨期权 看涨欧元 看涨英镑 看涨美元 看涨澳元 看跌美元 看跌美元 看跌日元 看跌美元