互联网金融的研究.docVIP

互联网金融的研究 　　[摘 要]随着我国经济的平稳、快速发展，小微企业已经成为我国经济的重要组成部分，成为我国经济飞速发展的重要支柱。互联网金融也在大数据、“互联网+”、移动互联网之后成为社会关注的热点，一些新型融资模式也相继诞生，相较于传统的银行贷款，互联网金融的一些平台有着门槛够低、直接透明的优势，这无疑是给小微企业带来了新的帮助。文章从南宁市小微企业融资状况出发，主要探讨南宁市小微企业融资过程中出现的问题并提出相应合理的解决措施。 　　[关键词]互联网金融；小微企业；融资 　　[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2018.11.036 　　1 引 言 　　所谓互联网金融，是指传统金融机构与互联网企业利用互联网技术和信息通信技术实现资金融通、支付、投资、信息中介服务和网贷理财业务的新型融资模式。党的十八届三中全会通过的《中共中央关于全面深化改革若干重大问题的决定》中明确指出：发展普惠金融，鼓励金融创新，丰富金融市场层次和产品。近几年的互联网金融迅速发展，各个行业开始逐渐接触和利用互联网金融。小微企业作为国民经济中的重要基础，受到企业自身规模限制，很难得到金融机构的青睐，尽管近几年政府出台很多扶持小微企业的政策，其融资方面的问题依旧很难得到有效解决。所以，在互联网迅速发展的今天，小微企业要充分抓住机遇，改善当前企业的融资状况。对此，我们团队试图去了解南宁市小微企业融资现状并进行了调查，调查主要通过发放问卷调查和实地走访的方式。 　　2 南宁市小微企业融资现状分析 　　2017年下半年，笔者对南宁市的小微企业的融资状况进行了调查，调查主要是通过实地走访和通过问卷星发放网上问卷调查的形式。通过分析回收的问卷中，笔者发现南宁市小微企业存在的最大融资问题是融资难、融资成本高。再者，企业自身与互联网融资融合比较低，走访的企业中大多数企业对互联网融资还处于比较抵触的状态。以下三点是笔者认为的南宁市小微企业主要现状。 　　2.1 融资成本高，贷款难 　　南宁市是广西经济、文化、政治、科教、金融贸易中心，是中国面向东盟十国核心城市和边境区域中心城市，是北部湾沿岸重要经济中心，同时也是国家“一带一路”海上丝绸之路有机衔接的重要门户城市。随着小微企业的迅猛发展，以及其在国民经济中发挥着越来越重要的作用，可以说小微企业在增加就业、提高收入、改善民生、促进社会稳定等方面有着不可替代的作用。在国家“大众创业、万众创新”的政策支持和南宁市深厚的产业基础上孕育了众多小微企业。但是，小微企业数量多，资金需要量庞大，很多金融机构很难满足其所有的资金需求，而且很多小微企业基本处于“萌芽阶段”，平均寿命还不到5年，抵御风险的能力很弱，以及很多小微企业基本没有规范的财务制度，导致金融机构无法对小微企业进行评估，得到贷款的企业几乎屈指可数。不管是银行贷款，还是小额借贷，风险高，贷款难度也比较大。但是银行主要提供的是流动资金及国家资产更新流动，而很少提供长期信贷。抵押贷款和担保贷款成为银行给小微企业最主要的贷款方式，因此资信质量高的企业就成为各金融机构争夺的对象，一些有发展潜力但不能提供足够信贷保证或者刚开始发展规模小、无有效抵押物资的小微企业，由于银行缺乏敏锐的识别能力，往往受到冷落。 　　2.2 信息不对称 　　基本上很多小微企业没有完善的财务制度，更不要说对外公开的财务信息，导致银行和金融机构很难对小微企业进行评估，也很难分出众多小微企业中的“好先生”和“坏先生”。市场中有的“坏先生”为了得到银行的贷款特意虚报财务信息，以至于银行看不到隐藏着的风险点，只能通过提高对小微企业的贷款利率进行一定的风险预防，这样一来“好先生”不能接受高利率贷款而退出市场，剩下的就是“坏先生”，所谓“劣币驱逐良币”说的就是这个道理。这样一来银行对小微企业的高利率其实更多地使小微企业自身的问题更加明显，一直对小微企业保持高利率和高违约率对银行自身的信誉也很受影响。当然，银行也不会一味地提高利率，在把利率控制在一定的市场利率的前提下，还要求企业提供一定的担保和抵押物；这样虽然可以降低“坏先生”的存在率，但对于大多数小微企业来说，能提供担保和抵押的也只是少数。 　　2.3 信政体系不健全 　　目前，国内多家银行在引进战略投资者的同时，借鉴了国外经验完善创新小微企业信贷模式，但是，国内基本缺乏健全的信政体系支持，在提供贷款业务时面临的风险也就不言而喻。在没有明确的相关法律政策前提下，前面说的“好先生”在利益的驱动下，可能又会提供不完整的信用评估材料，而银行也很难甚至根本不可能拿到企业的信用记录，对企业进行信用评估时结果势必会有偏差。对此，为了规避企业不能顺利收款的风险，银行在对承兑汇票的承兑方进行信用评估时，往往会提高保证金，对于小微企业来说，融资成