从南宁糖业诉马丁居里一案看中国法下QFII及其代理-通力律师事务所.PDF

银行法律简报 2008 年8 月 从南宁糖业诉马丁居里一案 看中国法下 QFII 及其代理的境外投资者的信息披露义务 作者 : 秦悦民 / 夏亮 前言 本案的重要性在于提醒 QFII 及其代理的境外投资者关注中国证券 市场上的信息披露义务, 避免因不熟悉中国“举牌”制度而引致的 法律风险。 案件背景 据相关媒体报道, 始于2008 年2 月20 日的南宁糖业股份有限公司 (“南宁糖业”)索赔 QFII(合格境外机构投资者)事件(“本案”) 已由广西 壮族自治区南宁市中级人民法院决定受理。南宁糖业与马丁居里有 限公司的股票交易纠纷开始真正进入公众的视野, 这也是国内A 股 市场公开的第一例针对QFII 短线交易的诉讼。 根据南宁糖业于2008 年6 月13 日作出的公告文件, 本案中, 原告诉 If you would like an English version 称: 2008 年1 月4 日至2008 年1 月25 日, 马丁居里有限公司旗下的 of this publication, please contact: 两家子公司(其中一家子公司已从中国证券监督管理委员会(“中国证 Lily Han: (86 21) 6881 8100 - 6609 监会”)取得QFII 资格)累计卖出南宁糖业股份14, 535, 656A股, 占南 Publication@ 宁糖业股份总额的 5.07%(其中, 两家子公司分别卖出占南宁糖业已 如您需要了解我们的出版物，请与 发行股份总数的2.5%与2.57%) 。因此, 两家子公司在合计持有超过 下列人员联系： 5%的南宁糖业股份后六个月内又抛售构成短线交易, 根据《中华人 韩东红: (86 21) 6881 8100 - 6609 民共和国证券法》(“ 《证券法》”)第四十七条对短线交易的规定,应 Publication@ 将上述交易所获取的收益交付给南宁糖业。同时, 由于马丁居里有 通力律师事务所 限公司是其两家子公司的母公司, 其也应共同承担相关法律责任。 作为国内A 股市场第一例针对QFII 短线交易的诉讼, 本案引起了公 免责声明: 本出版物仅供一般性参考, 并无意提供任何法律或其他建议。我们明示不对任何依赖本出版物的任何内容而采 取或不采取行动所导致的后果承担责任。我们保留所有对本出版物的权利。 1 从南宁糖业诉马丁居里一案看中国法下 QFII 及其代理的境外投资者的信息披露义务 众的广泛关注与热烈讨论, 同时也引起了我们对中国法下QFII 及其代理的境外投资者信息披露义务(即通 常所称的“举牌”制度) 的进一步思考。 有关QFII 的实名账户与名义持有人账户 根据《合格境外机构投资者境内证券投资管理办法》( 中国