国际投资学第六快章跨国银行.pptVIP

1 第六章 跨国银行——国际直接投资的金融支柱 从广义上讲，跨国银行属于特殊类型的跨国公司，即金融行业的跨国公司，因此也属于国际直接投资的主体； 国际间接投资的主体； 金融中介 2 一、跨国银行的定义 在5个以上的国家设立分支行或独资子银行并从事存款银行业务的金融机构。 全球十大市值银行排名 5 二、跨国银行的基本特征 （一）派生性 （二）全球战略目标 （三）国际业务经营的超本土性 （四）管理实行集权化 6 二、跨国银行的形成和发展 （一）形成时期（19世纪末20世纪初） 12世纪 意大利的麦迪西银行 18世纪 工业革命 19世纪 股份银行 国际结算+资金汇兑 19世纪末20世纪初 真正的跨国银行 外部环境 hot money + MNEs 内部环境 实力增长 7 （二）发展时期（二战后：60～80年代） 投资规模 迅速扩大 势力格局 发达国家： 美国与日本 发展中国家： 开始崛起 8 （三）调整重组阶段（20世纪90年代初～90年代中期） 银行兼并活动频繁 银行内部机制调整以及业务创新 9 （四）创新发展阶段（20世纪90年代中期～至今） 重组并购愈演愈烈 全能化 电子化 加强本土化 10 业务范围 ——全能化、专业化、电子化 经营欧洲货币存款 经营短期资金信贷业务 经营外汇市场业务 承担国际债券的发行 经营中长期国际信贷和投资业务 传统的国际业务（国际结算和国际汇兑） 租赁、信托、保险、咨询等 11 三、跨国银行的运行系统 总行（Headquarter） 子银行（Subsidiary） 分行（Branch） 代表办事处（Representative Office） 国际联合银行（Consortium Bank） 不同于 Bank of Consortium 爱治法公司（Edge Act Corporation） 12 四、跨国银行与跨国公司的关联 （一）跨国银行与跨国公司的混合成长 1．混合成长的历程 2．混合成长的原因 13 （二）跨国公司对跨国银行的需要 对全球性金融网络的要求 对跨国银行广泛和多样化服务的要求 对跨国银行国际组织方式和分布的要求 14 （三）跨国银行对跨国公司的支持 资金支持 分散风险 信用中介服务 其他服务 15 五、跨国银行的作用 提供服务，节约成本 汇集资金，积少成多 搜集信息，利于管理 影响环境，喜忧参半 16 现实问题 1．当代国际银行业的两次危机 17 第一次危机：1973-1974 National Bank of San Diego Franklin National Bank →Sindona Company →Herstatt Bank of West Germany →纽约清算公司 外汇交易量下降50% 远期外汇交易量下降75% 18 第二次危机：1982-1983 1982 Dresdale → Chase Manhattan 1982 Penn Square → First National Bank of Seattle Bank of Continental Illinois 1983 First National Bank of Milland ——“30年来最艰难的时期” 19 2．有利条件和不利条件分析 （1）不利条件 跨国银行业出现了日益激烈的竞争局面； 随着竞争加剧，跨国银行的经营成本上升，单位利润下降； 80年代债务危机的影响 20 （2）有利条件 “松绑”/放松管制（Deregulation） ——扩大业务范围，扩大资金来源 科技进步 国际贸易和国际投资的规模扩大 21 （四）发展趋势 1 超级大银行数目日益增多（〉1000亿美元） 2 跨国银行格局改变 22 23 1998-1999 《银行家》 (1) American Express 85.5% (2) Standard Chartered 76.6% (3) UBS 76.5% 24 3 业务趋势 跨国银行的贷款份额逐渐减少 证券业务将迅速增加 传统的基本业务重受重视 新业务还会不断出现 25 4 经营战略的倾斜性突出 Can’t do all things for all people 5 跨国银行的作用日益重要 26 思考题 二战以后，跨国公司的发展涌现了哪些新特点？ 什么叫做股权参与和非股权安排？ 跨国银行的现行体系是如何组成的？ 分别简述跨国公司和跨国银行的发展趋势。