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成本分析模式 成本分析模式(Cost Analysis Model) 目录 [隐藏]  1 成本分析模式  2 成本分析模式公式  3 成本分析模式的特点  4 成本分析模式案例分析 o 4.1 案例一:运用成本分析模式确定某企业最佳现金持有量[1]  5 参考文献 [编辑] 成本分析模式 成本分析模式是根据现金有关成本，分析预测其总成本最低时现金持有量的一种方法。运用 成本分析模式确定现金最佳持有量时，只考虑因持有一定量的现金而产生的机会成本及短缺成 本，而不予考虑管理费用和转换成本。这种模式下，最佳现金持有量，就是持有现金而产生的机 会成本与短缺成本之和最小时的现金持有量。在成本分析模式下应分析机会成本、管理成本、短 缺成本。 [编辑] 成本分析模式公式 机会成本=短缺成本 [编辑] 成本分析模式的特点 假设不存在现金和有价证券的转换。因此不考虑交易成本。 [编辑] 成本分析模式案例分析 [编辑] 案例一:运用成本分析模式确定某企业最佳现金持有量[1] 一、某企业概况 某企业现有 ABCD 四种现金持有方案，有关成本资料相关总成本最低，因此，企业选择持 有 300,000 元现金，即如下表。 现金持有量备选方案表 项目 A B C D 现金持有量 100,000 200,000 300,000 400,000 机会成本率 lO％ lO％ 10％ lO％ 短缺成本 48,000 25,000 10,000 5,000 根据上表采用成本分析模式编制该企业最佳现金持有量测算表数据如下表。 最佳现金持有量测算表 方案及现金持有量 机会成本 短缺成本 相关总成本 A(100000) 10,000 48,000 58,000 B(200000) 20,000 25,000 45,000 C(300000) 30,000 10,000 40,000 D(400000) 40,000 5,000 45,000 通过比较分析上表中各方案的总成本，由于 C 方案的相关总成本最低，因此，企业选择持 有 300，000 元现金，即最佳现金持有量为 300,000 元。 在采用成本分析模式确定最佳现金持有量时所共用，笔者以为这一思路本身并没有什么太大 问题，只是在采用数据进行过程分析时，数据设计有违数理及成本分析模式本身的内在规定，应 该重新进行数据设计，以使其更加合理。 二、现金相关总成本最低时机会成本与短缺成本关系的一点看法 采用成本分析模式确定最佳现金持有量时只考虑因持有一定量的现金而产生的机会成本及 短缺成本，其他相关成本忽略不计。由于机会成本和现金持有量呈正相关，而短缺成本与现金持 有量呈负相关，所以，由二者构成的相关总成本具有最小值，并且当且仅当二者相等时才取最小 值。下面笔者运用图示法和数理法分别推导这一思路。 (1)图示法.下图为现金的成本同现金持有量之间的关系图。 从上图可以看出，由于各项成本同现金持有量的变动关系不同，使得总成本曲线呈抛物线 型，抛物线的最低点即为成本最低点，该点所对应的现金持有量便是最佳现金持有量，此时，机 会成本曲线和短缺成本曲线相交，二者取值相等。 (2)数理法.在本部分我试运用数理的方法说明成本分析模式下何时现金持有相关总成本最 低。 ①代数式：不等式 Y=a+b≥24ab。其中a 和 b 均大于或等于 0，当且仅当 a=b 时，Y 有最小 值 2 4ab。所以现金持有相关总成本函数TC=TO+TS(其中 TO 表示机会成本，TS 表示短缺成本， TO 和 TS 均大于或等于 0)应该在 TO=TS 时取最小值。 ②微分法：现金持有相关总成本函数 TC=TO+TS(其中 TO 表示机会成本对现金持有量的函 数，TS 表示短缺成本对现金持有量的函数，TO 和 TS 均大于或等于 O)如有极值，必然在其一 阶导