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财务经理培训 —财务分析 华贸国际货运有限公司 会计报表分析 经营业务分析 会计报表分析 一、资产负债表 项目 期末数 上月数 上年同期数 增/减 增/减% 流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 非流动负债 负债合计 所有者权益 所有者权益合计 负债和所有者权益合计 会计报表分析（续） 资产负债表分析的目的，就在于了解企 业会计对企业财务状况的反映程度，所提 供会计信息的质量，据此对企业资产和权 益的变动情况以及企业财务状况做出恰当 的评价。 会计报表分析（续） 具体来说就是： • 揭示资产负债表及相关项目的内涵 • 了解企业财务状况的变动情况及变动原因 • 评价企业会计对企业经营状况的反映程度 会计报表分析（续） （一）资产项目分析 1. 货币资金  货币资金发生变动原因  货币资金规模及变动情况是否合理 会计报表分析（续） 2. 应收账款 一般来说，应收账款与销售收入规模存在一定 的正相关，如果同比应收账款的增长率明显大 于销售收入的增长率，则说明应收账款增长过 快，经营受第三者制约增强，企业应加强货款 回收工作。 会计报表分析（续） 应收账龄越长，回收可能性越小 关注客户的付款能力 销售能力、盈利能力、现金流量 采取及时、必要的风险规避措施 缩短信用期限、付款买单、中/终止合作 要求：应收账款周转天数较上年有所下降。 会计报表分析（续） 由于应收账款的增加，能够扩大企业的销售，增加 企业的盈利，但同时也会增加企业的成本（如坏账 成本、收账成本、资金占用成本等）。因此企业应 收账款管理的目标，就是要在应收账款信用政策所 增加的盈利和这种政策的成本之间作出权衡，以使 企业的利润最大化或企业价值最大化。 会计报表分析（续） 3. 其他应收款  内部往来 重点：该科目必须每月对平  定期清理垫付款  备用金管理 年末重新办理借款手续，并冲销当年借款  存出保证金 妥善保管付款凭证（收据），年末向收款单位确认金额 会计报表分析（续） （二）负债项目分析 应付账款变动原因  销售规模的变动  为充分利用无成本资金  企业资金的充裕程度 会计报表分析（续） 应付账款规模的适当扩大对企业是有好处的。 一、应付账款是无须支付利息的负债，成本为零 二、应付账款的约束相对较软 然而，应付账款的还款期限一旦被拉长，则往往预 示着财务风险。因此，必须防止出现的情况是：应 付账款规模不正常增加的同时，应付账款平均付账 期也不正常地延长。 会计报表分析（续） 2. 其他应付款  其他应付款规模与变动是否正常  是否存在企业长期占用其他分、子公司资金的现象 长期占用其他分、子公司资金产生的影响 • 影响其他分、子公司的资金运作 • 影响其他分、子公司的盈利能力 • 影响其他分、子公司的投资回报率 会计报表分析（续） • 企业某一特定时点的资产负债表对信息使用者的 作用极其有限，把不同时点的资产负债表结合起 来分析（环比、同比），才能把握企业财务状况 的发展趋势。 • 对资产负债表的一些重要项目，尤其是期初与期 末数据变化很大，或出现大额红字的项目需进行 进一步分析，如流动资产、流动负债、固定资产、 应收账款、货币资金等。 会计报表分析（续） 二、利润及利润分配表 项目 本月数 本年累计数 上年同期累计数 增/减 增/减% 营业收入 减：营业成本 营业税金及附加 减：销售费用 管理费用 财务费用 营业利润 加/减：营业外收支 利润总额 减：所得税费用 净利润 会计报表分析（续） 利润表分析目的 • 正确评价企业各方面的经营业绩 • 及时、准确发现企业经营管理中存在的问题 • 为投资者的决策提供正确信息 会计报表分析（续） 1.营业收入 构成：主营业务收入、其他业务收入