财务分析-第四章.pptxVIP

第四章 负债;思考： 1、流动负债和长期负债的区别是什么？ 一年 2、流动负债和长期负债，哪个风险大？ 流动负债风险较大 长期负债风险较小;第一节 流动负债;一、短期借款;一、短期借款;短期借款分析还需要关注什么 ？; 需要防止出现的是，短期借款用于长期用途，即“短贷长投”。这是一种非常危险的现象。 在这种情况下，企业必须要能持续创造良好的经营活动现金流，否则，如果企业资产的盈利能力不强，经营活动现金流量匮乏，就会使企业资金的周转发生困难，造成流动比率下降，偿债能力恶化，陷入难以自拔的财务困境。;两家企业短期借款数据;1、格力电器短期借款总额较大，且同比大幅增长，风险较大，应引起关注。 2、美的集团的短期借款浮动利率有可能高于长期借款利率，应进一步进行分析。;二、应付款项;（一）应付账款 （P106） （二）应付票据（P106-107） 企业购入材料物资、商品或接受劳务时未付款 ——应付账款 企业购物货物时给销货方商业汇票 ——应付票据 “无息贷款”;（三）预收账款;应付账款、应付票据、预收账款分析 判断企业在销货环节的市场谈判力 ——预收账款 判断企业在购货环节的市场谈判力 ——应付票据和应付账款;（四）应付职工薪酬;（七）商业信用分析;（七）商业信用分析;（七）商业信用分析;（七）商业信用分析;（七）商业信用分析;三、应交税费;两家企业商业信用数据;（一）商业信用获得的短期资金