管理学概论第11章.pptxVIP

第十一章 企业财务管理;第一节 财务管理概述;第一节 财务管理概述;(一)企业财务活动;财务活动过程;财务活动过程;财务活动过程; ;(二)企业财务关系;企业财务关系具体包括;企业财务关系具体包括;企业财务关系具体包括;企业财务关系具体包括;企业财务关系具体包括;企业财务关系具体包括;企业财务关系具体包括;（三）财务管理目标;财务管理的整体目标;财务管理的整体目标;财务管理的整体目标;财务管理的分部目标;财务管理的分部目标;合理使用资金，加速资金周转，不断提高资金利用效果。;合理确定利润的留分比例以及分配形式，以提高企业的潜在收益能力，从而提高企业总价值。;管理经典;四、财务管理;财务预测是根据财务活动的历史资料，考虑现实的要求和条件，对企业未来的财务活动和成果做出科学的预计和测算。进行财务预测的方法主要有：定性预测法、定量预测。 ;财务决策是指企业财务人员根据企业经营目标和财务管理目标的总体要求，从若干个可供选择的财务活动方案中选择最优方案的过程。财务决策程序一般包括：①确定财务决策目标；②制订可实现目标的各种方案；③评价和比较各种方案；④确定实现目标的最优方案。;财务计划是指财务人员对企业未来一定时期内现金流量、经营成果和财务状况所做的数量预测。包括资金需要量计划、成本和费用计划、材料采购计划、生产和销售计划、利润计划、财务收支计划等。财务计划的编制程序一般包括：①根据企业发展规划，制订财务收支的总体规划；②对需要和可能进行协调，实现综合平衡；③根据协调结果，制订可执行的具体计划。;财务预算是指运用科学的技术手段和数量方法，对未来财务活动的内容及指标所进行的具体规划。;5.财务控制;6.财务分析;;一、资金来源及筹资;依据资金来源不同，企业筹资形成两大渠道，一是通过所有权筹资方式取得的权益资本；二是通过负债方式取得的债务资本。 (一)权益资本筹资方式 1.吸收直接投资 它是指企业以协议合同等形式吸收国家、其他企业、个人和外商等直接投入资金，形成企业资本金的一种筹资方式，它不以股票为媒介，适用于非股份制企业，是非股份制企业筹集主权资本最主要的形式。它包括吸收现金投资和吸收非现金投资。 2.股票筹资 股票是股份公司为筹集主权资本而发行的、表示其股东按其持有的股份享有权益和承担义务的可转让的书面凭证。股票筹资是股份制公司筹资的主要方法。是投资人投资入股以及取得股利的凭证，它代表了股东对股份制公司的所有权。;二、筹资渠道及方式;2.发行债券 债券是债务人依照法定程序发行，承诺按约定的利率和日期支付利息，并在特定日期偿还本金的书面债务凭证。债券的基本要素包括面值、票面利率、债券期限和发行价格等。发行公司债券，必须符合《公司法》、《证券法》规定的相关条件。 3.融资租赁 融资租赁，又称财务租赁、资本租赁。它是承租人为融通资金而向出租人租用由出租人出资按承租人要求购买的租赁物的租赁。它是以融物为形式，以融资为实质的经济行为，是出租人为承租人提供信贷的信用业务。融资租赁具有长期性，其租赁形式有：售后租回、直接租赁、杠杆租赁(涉及承租人、出租人、资金出借者)等。 4.商业信用 商业信用筹资形式有应付账款、预收货款、商业汇票和票据贴现。;第三节 资产管理;一、流动资产管理 流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据、应收账款、预付款项、应收利息、应收股利、其他应收款、存货等。本节主要介绍货币资金管理、应收账款管理、存货管理。 (一)货币资金管理货币资金管理是指企业现金资产和准现金资产(有价证券、应收应付账款等)的管理，其目的是在整个企业系统范围内对公司资源流动和资金的来源(即流动资产和债务)进行最合理的利用。因此，企业必须合理确定现金持有量，使现金收支不但在数量上，而且在时间上相互衔接，以便在保证企业经营活动所需现金的同时，尽量减少企业闲置的现金数量，提高资金收益率。 ;;管理成本;机会成本;转换成本;短缺成本;2.最佳货币资金持有量的确定 基于支付、预防、投机等动机的需要，企业必须保持一定数量的现金余额。但是现金作为营利性最差的资产，其数额太多则会导致企业盈利水平下降；其数额太少，又可能出现现金短缺，从而影响生产经营。因此，最佳现金持有量的确定必须权衡收益和风险。 确定最佳现金持有量的方法很多，这里只介绍成本分析模式和存货模式这两种常见的模式。;;;;(1)钱账分管，会计、出纳分开。出纳员和会计员互相牵制，互相配合，互相监督。 (2)建立现金交接手续，坚持查库制度。 (3)遵守规定的现金使用范围。国家规定，现金只能用于支付个人款项及不够支票结算起点的公用开支，使用范围如下：①支付给职工的工资、津贴；②支付给个人的劳务报酬；③根据规定发给个人的科