5外汇风险跟其管理资料教材.pptVIP

第五章 外汇风险及其管理 目 录 5.1 外汇风险种类及其分析 5.2 外汇风险管理方法 5.1 外汇风险种类及其分析 5.1.1 外汇风险概念 ★ 这里的外汇风险是指汇率风险，即在国际经济交易中，由于汇率的变动而给外币债权或债务持有人造成的损失或收益的可能性（不确定性）。 5.1 外汇风险种类及其分析 5.1.2 外汇风险类型 5.1 外汇风险种类及其分析 5.1.3 外汇风险分析 ? 外汇交易风险分析 ◆ 银行经营外汇买卖中的交易风险 ◆ 对外借款中的交易风险（见例1） ◆ 对外投资中的交易风险 5.1 外汇风险种类及其分析 例1： 上市公司中恒集团（600252）子公司梧州桂江电力公司，2004年度外币借款为2180.08万欧元，2004年6月30日欧元汇价为10.3383人民币，至2004年12月31日，汇价上升为11.2627人民币，造成桂江电力公司2017万元的汇兑损失，影响公司利润1563.93万元。由此拖累总公司2004年净利润大幅下滑。 5.1 外汇风险种类及其分析 ? 外汇的结算风险分析 ◆ 进口中的汇率风险（见例2） ◆ 出口中的汇率风险（见例3） ? 汇率的经济风险 5.1 外汇风险种类及其分析 例2： 19