期权结算业务说明.pdfVIP

精品文档 附件 3 期权结算业务说明 一、权利金计算 期权交易的买方支付权利金， 不交纳交易保证金； 期权交易的卖 方收取权利金，应当交纳交易保证金。 期权买方（卖方）开仓时，按照成交价支付（收取）权利金；期 权买方（卖方）平仓时，按照平仓价收取（支付）权利金。计算公式 如下： 期权买方（卖方）开仓支付（收取）权利金＝ ∑买入（卖出）开 仓价 ×买入 （卖出）期权合约成交量 ×期权合约相对应的期货交易单位。 期权买方（卖方）平仓收取（支付）权利金＝ ∑卖出（买入）平 仓价 ×卖出 （买入）平仓期权合约成交量 ×期权合约相对应的期货交易 单位。 （二）每日结算时， 交易所按当日结算价计收期权卖方的交易保 证金，根据成交量和行权 / 履约量计收买卖双方的交易手续费和行权 / 履约手续费， 并对应收应付的款项同时划转， 相应增加或减少会员的 结算准备金。 二、期权手续费 手续费标准由交易所确定并公布， 拟定豆粕期权合约交易手续费 标准为 1 元/ 手，当日同一合约先开仓后平仓交易手续费为 1 元/ 手， 豆粕期权合约行权 / 履约手续费标准为 1 元/ 手。交易所可以根据市场 情况对手续费标准进行调整。 三、结算准备金余额计算公式 当日结算准备金余额 =上一交易日结算准备金余额 +上一交易日 交易保证金－当日交易保证金 +当日实际可用充抵金额 - 上一交易日 实际可用充抵金额 +当日盈亏 +入金－出金－手续费等 四、行权申请 客户可以申请期权行权， 申请渠道为柜台和会服。 通过柜台的申 请时间为 15:00 （测试时以闭市时刻为准）前，通过会服的申请时间 为非到期日 15:00 （测试时以闭市时刻为准）前和到期日 15:30 （测 试时以闭市时刻后延 30 分钟为准）前。 五、期权持仓对冲申请 客户可以申请对其同一交易编码下的双向期权持仓进行对冲平 仓。申请渠道为会服。通过会服的申请时间为非到期日 15:00 （测试 时以闭市时刻为准）前和到期日 15:30 （测试时以闭市时刻后延 30 。 1 欢迎下载 精品文档 分钟为准）前。 举例：设某客户 m1405-C-3000买持仓 8 手，卖持仓 5 手。申请 双向期权持仓对冲后， 买持仓和卖持仓各平仓 5 手，对冲后剩余买持 仓 3 手。 期权对冲的单条录入操作： “会服 - 期权行权申请 - 期权行权申请 此处填 录入 ” 此处选 “0 ”