银信合作银证合作介绍.pptVIP

目录 CONTENTS ●。银信合作业务 银证合作业务 中国銀行 BANK OF CHINA  1.银信合作业务介绍 银信合作业务是义 从广义上讲,银信合作业务是指银行、信托公司在中华人民共和国境内开展的所有合作业务 监管部门对“银信理财合作”是有确切的界定 《银行与信托公司业务合作指引》第六条规定,“银信理财合作,是指银行将理财计划项下的资金交付信托,由信托公司担任受 托人并按照信托文件的约定进行管理、运用和处分的行为。 《关于规范银信理财合作业芻有关事项的通知(银监发【2010】)72号》规定,“银信理财合作业务,是指商业银行将客户理财 资金委托给信托公司,由信托公司担任受托人并按照信托文件的约定进行管理、运用和处分的行为。上述客户包括个人客户(包 括私人银行客户)和机构客户。 ≯监管部门通常所说的“银信合作业务”其实就是我们实际操作的“银信理财合作业务”,两者是等同的 信托公司开展银信理贴合作业务,信托产品期限均不得低于1年 中国銀行 BANK OF CHINA  1.银信合作业务介绍 2 银信合作业务种类 上市公司股权收益权投资 信托贷款模式 票据业务模式 权益投资信托模式 证券投资类理财产品 Q国奇  121上市公司股权收益权类投资理财产品 (1)概念 是指银行发行理财产品,将所赛资金设立信托计划,投资特定企业所 持有的上市公司股票的股权收益权,相关股票(一般为流通股,或一年内 解禁的限售流通股)按照一定的折扣率质押给信托计划,到期由该企业以 约定的溢价回购该部分股权收益权,产品期限一般不超过2年 (2)运作流程 信托公司 2管理 1.委托 3投资 银行理财资金 信托计划 上市公司股权 6回报 5溢价回购 质 中央证券登记结 算公司 Q国奇  1.2.2信托贷款模式 对于银行有存量授信,但受制于存贷比规模而无法直接发放贷款的项 目,可通过信托贷款方式解决客户的新增贷款需求 方式 银行委托信托公司就特定项目发起集合或单一资金信托计划,然后银 行以自有资金全额或部分(剩余部分由银行负责推介)购买此信托计 3购买信托计划 信托公司 5兑付本金与收益 4到期还本付息 2成立信托计划 银行 1授信 用款企业  1.2.2信托贷款模式 方式二:代理融资集合信托计划 投资者 融资方 银行根据融资方的融资需求本收资 通过信托公司发行集合信托金益金 提供支付 计划,在银行范围内代售信 信托本金 托计划募集资金 返分支 争贷款收益 还 付 信托计划资全 银行 兑付信托收益 信托公司 资金代收付合同 银信理财合作业务中,融资类银行理财合作业务余额占银行理财合作业务余额的比例不 得高于30%  1.23票据业务模式 方式一:银行与信托公司间达成相关票据资产(主要是银行承兑汇票)转 让协议,信托公司再以之为资金投向发起单一或集合资金信托。由于信托 公司不具备接受转贴现的资格,所以,信托公司实际购买的是银行所持票 据的收益权。票据资产转让后,一般由银行代为履行票据保管及托收的职 责。本模式属于资产转让业务合作,可降低银行存贷比规模, (2)运作流程 投资人 4到期兑付收益 1成立信托计划 2转让票据收益权 我行 信托公司 3委托保管和托收  1.23票据业务模式 方式二:银行与信托公司以及持有票据的企业间达成相关票据资产(主要 是银行承兑汇票)转让协议,银行委托信托公司以企业所持有的商业汇票 为投资标的发起单一资金信托计划,银行以自有资金购买该信托计划,本 模式计入银行资产负债表投资科目,不占用银行存贷比资源 (2)运作流程 投资人 4到期兑付收益 1成立信托计划 2转让票据收益权 银行 信托公司 3委托保管和托收  1.23票据业务模式 票据类理财产品一般有两类 类主要投资于已承兑或保贴的商业汇票等票据资产, 一类是直接投资市场上票据类中信用等级最高的央行票据 对于后类投资,由于是以国家信用为保证,几乎不存在风险,除非央 行出现信用破产 但如果是前一类产品,理论上最坏的局面是,所投资的银行承兑汇票 到期托收过程中,承兑银行由于经营不善导致破产,不能按期付款,这种 情况下投资者将损失全部或部分本金。 从根本上说,客户投资同类产品几乎不用承担任何风险,惟一需要比较 的是,各家银行同类产品收益率有细微差别。现在票据资产类产品年化收 益水平在4%左右,虽然收益率并没有明显的吸引力,但由于产品期限最短 仅7、8天,最长也仅有6个月左右,其流动性一直是股民最为看重的优势  1.2.4权益投资信托模式 权益投资的