PPP项目投融资方案共2套投标用.docx

项目投融资方案 (共 2 套, 投标用 ) 方案一： PPP 项目投融资方案 目 录 第一节 融资方案概述 一、项目公司股权结构 二、投（筹）资模式 三、投（筹）资结构 四、融资规模和渠道 第二节 项目财务方案 一、项目建设总投资估算 二、营运成本构成估算 三、项目总成本费用估算概述 四、项目现金流量表测算 五、项目净现值、收益率、投资回收期等财务指标情况 六、财务风险分析及要求 第三节 建设资金需求及投资计划 一、项目建设进度计划 二、资本金到位计划 PPP 项目投融资方案 (共 2 套, 投标用 ) 三、银行融资计划 四、资金投资使用计划 第四节 投融资方案其他需要说明的内容 第一节 融资方案概述 霍邱县城区道路工程 PPP 项目总投资约 9.5 亿元，其中前期费用 4 亿元，建安费用约 5.5 亿元，中标企业与 xxxxxxxx 公司共同组建项目公司负责投资建设，其中项目公司的注册资本金为本项目投资总额的 20% 即 19000 万元，其中中标企业出资 17100 万元（占项目公司的 90% ）xxxxxxxx 公司出 1900 万元（占项目公司的 10% ）。结合我公司自有资金的规模和融资渠道，本项目的前期费用由我公司自有资金出借， 建安资金由我公司负责融资，融资额在 36000 万元，在中标 PPP 合同签订后 6 个月内完成融资。本案将对融资规模、融资方式、融资使用、融资风险等进行综述。 一、项目公司股权结构 本融资方案工程造价暂按 5.5 亿元考虑，另需承担前期费用 4 亿元，项目总 投资共计 9.5 亿元。霍邱县城镇建设投资有限公司（以下简称“霍邱城投公 司”）作为政府方出资代表，与社会资本共同组建项目公司。其中，霍邱城 项目投融资方案 (共 2 套, 投标用 ) 投公司占股比例为 10% ；中标社会资本占股比例为 90% 。项目公司注册资 本为壹亿柒仟万元人民币（为项目总投资的 20% ），注册资金须在中标企 业合同签订后 30 日内全额到帐，项目公司的注册资本金专门用于本项目的 投资、建设、运营及维护等，亦可用来支付前期费用。 二、投（筹）资模式 本工程为 PPP 项目，我公司根据自身财务状况计划采用投入自有资金和商 业融资方式筹措本工程建设资金。 商业融资采用银行信贷、 商业信用担保相 结合的融资模式。采用这种筹资方式可以针对工程实际进度情况按资金投入 计划适时投入， 同时考虑积极整合我公司作为市政工程施工企业在劳力、 设 备、材料等方面的资源优势，以确保工程顺利实施。 三、投（筹）资结构 本工程投（筹）资结构主要由集团公司自有资产和商业融资构成。 自有资产 由集团公司现金投入和资产投入（现有材料储备、自有机械设备）构成，商 业融资主要由银行信贷、抵押贷款、商业信用担保构成，项目投（筹）资结 构图和资金来源图如下。 PPP 项目投融资方案 (共 2 套, 投标用 ) 四、融资规模和渠道 本项目融资主要是建安资金投入期的融资， 前期费用由我公司自有资金借出， 项目公司注册资本金（我公司承担部分为 17100 万元）由我公司自有资金 注入。现中国农业银行承诺在我公司中标后，提供贷款为 95000 万元、徽 商银行给我公司授信额度为 7.6 亿元，完全可以保证本项的融资额要求。（银 行授信及贷款意向书附后） 第二节 项目财务方案 本项目合作期限为 13 年，通过资格预审和竞争性磋商，中标单位成立存续 的项目公司，建设期为 3 年，运营期为 10 年，从项目建设竣工后一年开始， 政府开始逐步回购，直至第 13 年回购完成。 本项目的财务测算的依据是业主提供的相关数据、 本公司的实际情况和市场 风险及实际经验，最后经测算的本项目全部投资内部收益率为 5.09% ，项 目投资回收期为 10.35 年，折现率为银行同期基准利率时的净现值为 805.11 万元，增值税按国家现行税收政策执行，企业所得税按 25% 征收。 财务分析测算的有关边界条件如下： a、项目公司的股权结构。项目公司注册资本金××××万元，政府平台公司 出资××××万元，持股10% ，中标公司持股 90% ，出资 16200 万元，注册 项目投融资方案 (共 2 套, 投标用 ) 资本金第一次出资不低于 500 万元，其余资本金根据项目资金需求按照持 股比例分批到位。 b、项目建设期为 3 年，总投资额 60000 万元，第一年完成产值约 30% ， 第二年完成产值约 40% ，第三年完成产值 30% 。项目第二年底结顶，第三 年底竣工。 c、本项目预付工程款 10% ，在项目开工第一个月底支付，工程进度款为每 月工作量的 75% ，第三年竣工后支付至 85% ，用预付款抵扣该差额的 10% ， 第五年结算完成付至 95%