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第一次货币时间价值 请按复利思维框架下四种分析模式（出题模式），结合自身生活经验，各出一 道题，并画图求解。 请按年金现值思维框架下四种分析模式（出题模式），结合自身生活经验，各 出一道题，并画图求解。 请按年金现值思维框架下四种分析模式（出题模式）结合自身生活经验，各出 一道题，并画图求解。 （每道题均要求活晰地画出时间线段图） 1、 某企业5年后需偿还一笔长期借款计100万元，该企业为了保证到期 能偿 还该笔债务，计划从现在起每年年末向银行存入一笔钱，设立偿债 基金，若银行存款利率为10%,问每年应存入多少元，才能保证到期偿 还债务？ A@ 16.38 图略 2、 某企业有一大型设备，预计使用 10年，预计10年后更新该设备需 50万元，若该企业从现在起每年年末将该设备的折旧款存入银行，问每 年至少应提取折旧多少元， 才能使企业在10年后有足够的资金更新该 设备？（银行存款年利率为10%） A@3.137 图略 3、 某企业以7%的年利率向银行贷款400万元投资一大型项目，该项目 有效 期15年，问每年至少应收回多少元，才能在 15年内收回投资？ A@43.918 图略 4、 某企业出租一仓库，每年年初可收到租金 1000元，若银行 存款利率 为10%，问5年后，该笔租金的本利和共有多少？ 6715.6元图略 5、 某人分期付款购买汽车一部，预计每年年初需付款40000元，5年付 活，若银行年利率为10%,问该部汽车相当丁现在一次付款多少元？ Pq 166796 图略 6、某公司拟购置一处房产，房主提出两种付款方案： 从现在起，每年年初支付20万元，连续支付10次，共200万元； 从第5年开始，每年年初支付25万元，连续支付10次，共250 万元； 假设该公司的资金成本率(即最低报酬率)为10%，问该公司应选择哪 个方案？ P @ 135.18 图略 ⑵135.18 115.39所以第二种方法合算图略 第二次08章商业信用成本 某公司赊购一批价值为10000元的材料，卖方给出的信用条件是 3/10,1/30, N/60 ”。银行短期贷款年利率为12%。 该公司若享受这一现金折扣，可少支付多少货款 ？ 该公司放弃这一现金折扣是否划算 ？说明理由。 分别计算以下情况下商业信用的成本率： 在购货后的第10天付款；在购货后的第11、20、31、40、60天付款； 在购货后商业信用成本的答案 (1) 若该公司在10天内付款，则可少付 10000*3%=300 若该公司在第11天至30天内付款，则可少付 10000*1%=100 (2) 若该公司在第30天付款，放弃这一现金折扣是 3%-1%/(1-3%) X 360 - (30-10)=37.11% 若该公司在第60天付款，放弃这一现金折扣是 3%/(1-3%)x360 - (60-10) =22.27% 两种方案放弃的现金折扣的年利率比银行短期贷款年利率为 12%大，所以 不划算。 (3) 在购货的第10天付款，其信用成本率为0 在购货的第 11天付款，其信用成本率为： 3%-1%/ (1-3%)*360 士 (11-10)=742.27% 在购货的第 20天付款，其信用成本率为： 3%-1%/ (1-3%)*360 - (20-10)=74.23% 在购货的第 31 天付款， 其信用成本率为： 3%/ (1-3%)*360 31-10)=53.02% 在购货的第 40 天付款， 其信用成本率为： 3%/ (1-3%)*360 (40-10)=37.11% 在购货的第 60 天付款， 其信用成本率为： 3%/ (1-3%)*360 (60-10)=22.27% 在购货的第 80 天付款， 其信用成本率为： 3%/ (1-3%)*360 (80-10)=15.91% 第三次08章资金成本计算(2013年4月21日) 某企业向银行申请5年长期借款1000万元，当前国家规定银行借款最高利率为 8%,活期存款利率2%。银行要求与企业签订财务咨询合同，支付咨询费 50万 元，并且要求企业该项贷款始终在账面上保留 30%的余额。请计算企业该项银 行借款的实际利率。 5 r 1、 1000*(1-30%)-50=(1000*8%-1000*30%*2%)PVA(5 , i)+700*(1+i) 5 由 内插法解得i 12.59% 2 .某企业需引入高端生产线一台，直接购买价款为 1800万元。企业考虑通过融 资租赁的方式引入该设备，为此找到相关租赁公司，提出 10年租赁的要求。租 赁公司要求年付租金240万元，以设备运到企业之日起付第一笔租金。请测算企 业该项融资租赁资金的实际利率。 2、 1800-240=240*PVA(9,i) i 7.06% 3、 某公司发行面值为1000元的