农村公路县乡道路网改造ppp项目资金筹措方案.docxVIP

农村公路县乡道路网改造 PPP项目资金筹措方案 （一）项目公司资本金比例 由承德市双滦区人民政府指定的双滦区交通运输局与 中选社会投资人共同出资成立 PPP项目公司，项目公司注册 资金为 4300 万元（等于项目资本金，实行认缴制） ，其中， 政府方出资 430 万元（占股 10%），社会资本方出资 3870 万 元（占股 90%），由社会资本方控股，采用 BOT（建设 - 运营 - 移交）模式运作，在运营期内，区政府向项目公司支付服务 费。项目全生命周期结束后，项目公司将项目全部设施等无 偿、完好地移交给承德市双滦区人民政府或其指定部门。 注：项目公司中政府方股东仅承担 430 万元股权支出责任， 无其他任何出资责任。 我公司近几年营业收入、 利润总额、 净利润均稳步增长， 工程投资能力显著增强，为股本出资提供有力保障。近几年 来，公司整体呈现跨越式发展，自有资金充足。 资金来源 申请银行贷款 17500 万元，自筹资金 3870 万元。 资金使用计划 根据项目实施进度的安排，建设期 1.5 年，运营期 15 年，总投资 21516.31 万元。项目资本由项目公司股东以现 金形式按比例提供，资本金总额为 4300 万元，作为项目公 司注册资本金。根据项目投资进度需要和银行融资到位情 况，由公司在建设期间投入完毕，根据以往经验和本工程实 际情况，本项目预计两年建设期需分别投入。 第一年征地补偿 2915.73 万元，工程费用等投资共 10338.34 万元。合计： 13254.07 万元。 第二年（半年）利息支出及工程费用等投资共 8262.24 万元。 建设期项目成本明细 万元 成本项目 2017 年累计金额 2018 年累计金额 人工费 800 500 材料费 5000 3000 机械使用费 6000 4000 其他直接费 150 150 间接费用 50 50 安全生产费 50 50 其他劳务 150 50 建设期利息 1000 500 合计 13200 8300 运营期项目成本明细 万 元 成本项目 2019-2034 年累计金额 人工费 100 材料费 400 机械使用费 350 其他直接费 20 间接费用 15 安全生产费 10 其他劳务 15 合计 910 年度借还款计划 第一年，银行贷款 10000万元，自筹资金 3870万元，政府出资 430万元。付息 600万元。 第二年， 银行贷款 7500万元。付息 1050万元。 运营期开始还本付息，第一年为 2200元，之后每年平均还款本付息为 1680万元，十五年还清。 （二）项目融资计划 1、项目公司采用股东借款、 金融机构贷款等方式筹措项 目资金，以解决投资 总额和注册资本之间的差额。 就是否需要股东提供担保而言， 由以下几种方式可 供探 讨： 股东担保融资、 有限追索项目融资或无追索项目融资等 方式筹集本项目债权资金。 （ 1）采用股东担保融资的，建议由各股东方按其在项 目公司所占股权 比例对项目公司债务融资提供担保，但此 举会增加各股东方的或有债务； 2）采用有限追索项目融资的， 在项目建设期， 建议由 各股东按照各自在项目公司中的持股比例为项目公司的债 务融资提供担保， 项目建设完工后， 转为无追索项目融资， 各股东撤销在建设期提供的担保； 3）采用无追索项目融资的，项目公司以自身拥有的资产或权益作为融资担保， 项目公司各股东仅以资本金为限承担相应的责任或风险。项目公司可以为本项目融资之目 的，将其在 PPP 项目议项下的各项权益（如 PPP 项目协议 项下的预期收益权、保险受益权等）及项目公司拥有的资产 （包括动产、不动产和无形资产）之上设置抵押、质押或以 其 它方式设置担保权益。在本项目中，我们建议尝试无追 索的项目融资，但如果项目公司不能顺利完成项目融资的， 则由社会资本方通过股东贷款、补充提供担保等方式解决， 以确保项目公司的融资足额及时到位。 2、直接介入权 为保障项目融资方的利益，当项目出现重大经营或财务 风险，威胁或侵害债权人利益时，债权人可依据项目协议中 的直接介入条款代位行使项目公司股东权利和经营管理权 利，要求项目公司改善管理、增加投入，或指定市住建委认 可的 合格机构接管项目。 （ 1）银行及其它金融机构的融资支持 （承诺函 / 意向函） 近年来，我公司先后与中国农业发展银行、邮政储蓄银 行等金融机构建立良好的关系，签订了总金额 6 亿元的承诺函，为我公司投资项目提供强有力的融资保障。 目前，中国农业发展银行辽阳分行股份有限公司核定给 予辽宁陆兴交通建设集团有限公司 3 亿元的免担保综合授信额度。以贷款形式为该项目发放所用资金。