汽车芯片荒何解.docxVIP

目 录 一、汽车半导体概述 4 （一）概述 4 1、汽车半导体分类 4 2、智能化+电动化，促进半导体单车价值量提升 4 3、市场参与者 6 二、汽车芯片荒 6 （一）现状 6 （二）分析 7 1、表面原因 7 2、深层原因：把“鸡蛋”放在了一个篮子里 8 3、预计持续时间 9 三、相应政策建议 9 1、车企：丰富产业链模式，管理供应链风险 9 2、加强本地化生产，减少供应链依赖 9 3、根本方法是汽车芯片架构升级 10 图表目录 图表 1： 汽车半导体分类 4 图表 2： 全球半导体销量（十亿美元）及月度同比（%） 5 图表 3： 2022 年半导体下游需求分布预测 5 图表 4： 2022 年汽车半导体市场预测（按芯片种类） 5 图表 5： 2022 年汽车半导体市场预测（按下游应用） 5 图表 6： 不同自动化程度的单车半导体平均价值 5 图表 7： 不同电气化程度的单车半导体平均价值 6 图表 8： 汽车电子产业链 6 图表 9： 部分受芯片短缺影响的车企及相关表述 7 图表 10： 2020 年汽车芯片销量同比变动 8 一、汽车半导体概述 （一）概述 1、汽车半导体分类 一般可将汽车半导体分为模拟 IC、逻辑 IC、存储 IC、分立器件、微控制 IC、光学器件、传感器、执行器几个大类。模拟 IC，包括无线通讯的功率放大器、音频放大器、传感器等，通常使用成熟制程；数字芯片，包括 CPU、MCU、GPU 等等，通常使用先进制程制造。其中 MCU 是汽车的微控制单元，传统汽车平均每辆需要 70 颗以上的 MCU芯片，智能汽车的 MCU 数目有望超过 300 颗。 从下游需求的角度，汽车半导体主要有智能化和电动化两大驱动力。智能化主要通过数字、模拟芯片对信息的处理，实现无人驾驶，包括智能中控芯片、算法芯片、传感器芯片；电动化通过功率半导体电控对锂电池的应用，实现电动化，包括精密电控、热管理、充电两端。 图表1：汽车半导体分类 资料来源：盖世汽车、 2、智能化+电动化，促进半导体单车价值量提升 从半导体的下游需求来看，汽车半导体的市场规模少于通信、PC 端需求，但增长空间巨大。2019 年以来全球半导体进入新一轮上行周期，据 WSTS，2021 年 1 月全球半导体销量同比增长13.2%。根据Gartner 预测，2022 年全球半导体35%将用于数据处理， 31%用于通信、13%用于工业电子、12%用于汽车电子。具体来看，汽车电子中光电器件和通用芯片 ASSP 的增长较快，应用于辅助驾驶系统和电动车的半导体增速较快。 图表2：全球半导体销量（十亿美元）及月度同比（%） 图表3：2022 年半导体下游需求分布预测 13%12%9%35%31%数据处理 13% 12% 9% 35% 31% 消费电子汽车电子工业电子 资料来源：WSTS 资料来源：Gartner、 图表4：2022 年汽车半导体市场预测（按芯片种类） 图表5：2022 年汽车半导体市场预测（按下游应用） 2022年空间（10亿美元） 2017-2022增长（%） 20 20% 15 15% 10 10% 5 5% 0 0% 2022年空间（10亿美元） 2017-2022增长（%） 15 25% 20% 10 15% 5 10% 5% 0 0% 资料来源：Gartner， 资料来源：Gartner、 汽车电动化与智能化的趋势下，汽车半导体价值量不断增加。根据英飞凌数据， 2020-2030 十年间，自动驾驶从 L2 提升至 L4/5，半导体的单车价值量有望提升 5 倍。根据英飞凌，自动驾驶级别从 L2-L4/5，单车半导体平均价值从 150 美元上升至 860 美元，主要价值增量来自感知层面的雷达、激光雷达模组，以及算法层面的感知融合。从轻混到纯电，单车半导体价值可增加 50%。随着电气化程度提升，内燃机被取代，单车平均半导体价值量由 48V/MHEV 的 455 美元上升至 BEV 的 695 美元，其中功率半导体价值大幅上升。 图表6：不同自动化程度的单车半导体平均价值 资料来源：StrategyAnalytics、IHSMarket、Infineon、 图表7：不同电气化程度的单车半导体平均价值 资料来源：StrategyAnalytics、IHSMarket、Infineon、 3、市场参与者 汽车电子产业链分工明确，集中度较高。上游为 Tier 2 电子元器件供应商，其将产品售给中游 Tier 1 系统集成开发商，后者主要负责模块化功能的设计、生产与销售，将模组供应给下游汽车整车厂商。 图